MACD這個(gè)指標(biāo)可以說是家喻戶曉，到了人見人愛的地步。但若要真的用好它，卻不是一件簡(jiǎn)單的事情。

第一部分MACD的定義與背離的確立：

MACD的定義：

指數(shù)或股價(jià)創(chuàng)新低，MACD的峰值未創(chuàng)新低，初步形成的頂或底的背離，是不是真正頂或底的背離，還需要進(jìn)一步確認(rèn)。

MACD的參數(shù)設(shè)置：

在震蕩和弱市中，把MACD的參數(shù)設(shè)置敏感些，更容易辯認(rèn)；MACD中的快速E-MA參數(shù)設(shè)定為8，慢速EMA參數(shù)設(shè)定為13，DIF參數(shù)設(shè)定為9。

MACD的確認(rèn)：

DIV金叉MACD，MACD紅柱放出，則說明頂或底背離確立；MACD黃白線在0軸下方的反彈多為弱勢(shì)反彈，特別是日線級(jí)別，只有當(dāng)MACD黃白線穿過0軸上方的反彈才具備強(qiáng)勢(shì)效果。應(yīng)該在紅柱放出的那個(gè)小時(shí)收盤時(shí)及時(shí)跟進(jìn)，一般都有不錯(cuò)的短線收益。

MACD的周期：

如果60分鐘MACD頂或底背離確立，一般反彈周期通常是6到9天。

附上其它分時(shí)級(jí)別背離時(shí)間點(diǎn)參考

背離高（低）點(diǎn)所引發(fā)的調(diào)整（反彈）周期有一個(gè)大概的時(shí)間參考，通常呈現(xiàn)的是25-30倍的關(guān)系，即以背離高點(diǎn)為例，1分鐘背離高點(diǎn)=25-30分鐘左右調(diào)整周期；5分鐘背離高點(diǎn)=125－150分鐘左右調(diào)整；15分鐘背離高點(diǎn)=2－3天調(diào)整周期；30分鐘背離高點(diǎn)=3－5天調(diào)整周期；60分鐘背離高點(diǎn)=6－9天調(diào)整周期；當(dāng)然，此謹(jǐn)記是理論時(shí)間，并非準(zhǔn)確量化，畢竟背離的級(jí)別、位置、方式等都可能會(huì)改變調(diào)整的時(shí)間！

需要注意的是：

背離的強(qiáng)弱與時(shí)間有關(guān)，背離時(shí)間越長(zhǎng)，則股價(jià)見底回升可能性越大。一般地，當(dāng)日線MACD在低位時(shí)出現(xiàn)三次金叉或欲三次金叉狀時(shí)，是介入的最佳機(jī)會(huì)。不過，有時(shí)只有兩次低位金叉，股價(jià)或指數(shù)就回升了。

根據(jù)MACD底背離操作，總是獲勝機(jī)會(huì)遠(yuǎn)遠(yuǎn)大于虧損機(jī)會(huì)。但是并不是所有股票都會(huì)出現(xiàn)MACD底背離的。不過有一點(diǎn)要注意，日線以下級(jí)別的MACD底背離可靠性要大打折扣的，因此，還是根據(jù)日線級(jí)別的MACD底背離操作為好。

下面用圖解的方式（指數(shù)和個(gè)股分別圖文分析）

1：下圖是上證60分鐘的頂或底背離（日線，30分鐘，15分鐘，5分鐘，1分鐘背離的同理）

2:下圖是個(gè)股的日線頂或底背離；

第二部分MACD是一個(gè)趨勢(shì)指標(biāo)

MACD和KDJ不同，MACD是一個(gè)趨勢(shì)指標(biāo)，KDJ強(qiáng)調(diào)的是拐點(diǎn)，但MACD在關(guān)注趨勢(shì)轉(zhuǎn)變的同時(shí)，也兼具了監(jiān)測(cè)趨勢(shì)發(fā)展的作用，可以說和KDJ配合起來使用，是比較經(jīng)典的組合。MACD是對(duì)均線進(jìn)行了優(yōu)化的一種指標(biāo)，所以要多從均線的角度對(duì)其進(jìn)行理解和分析。同樣的方式，拋磚引玉，希望給大家啟迪。另外，研究一個(gè)指標(biāo)，一定要從以下幾個(gè)方面來看：高位、低位、多空平衡點(diǎn)、背離、周期共振等。天下指標(biāo)是一家。

1：MACD 0軸，重要的多空分界線

上了0軸的股票說明了一個(gè)事實(shí)，那就是它已經(jīng)由弱轉(zhuǎn)強(qiáng)了，完成了趨勢(shì)的扭轉(zhuǎn)。事實(shí)上，MACD上0軸的過程，就是股價(jià)站上均線的過程。因?yàn)榇蠹也灰?，MACD的設(shè)計(jì)思路就是對(duì)均線的一個(gè)平滑優(yōu)化。細(xì)心的朋友可能會(huì)發(fā)現(xiàn)，MACD和0軸的關(guān)系與股價(jià)和60均線的關(guān)系大體一致。60均線壓在頭頂上當(dāng)然操作起來不爽啦，所以在0軸之上根據(jù)MACD進(jìn)行操作，相當(dāng)于在一個(gè)均線發(fā)散多頭的市場(chǎng)中賺錢，風(fēng)險(xiǎn)將大大降低。

多頭趨勢(shì)中，經(jīng)歷了一波上漲之后，DIF線往往會(huì)有一個(gè)向0軸回調(diào)的過程，這個(gè)過程也可以用均線的引力來解釋，對(duì)應(yīng)均線的遠(yuǎn)離過大，需要一個(gè)靠近均線的過程，所以說回調(diào)0軸的過程就是靠近均線的過程。如下圖的：002515 金字火腿 0軸的引力與彈力和60均線的作用是一樣的

2：MACD 0軸上平飛：

一般能在0軸上平行前進(jìn)，不管怎么波動(dòng)一般不輕易下0軸的股票，后面都會(huì)有一大波上漲。反應(yīng)到均線上來說，就是一直在60均線上運(yùn)作，想不牛都不行。如下圖的：002515

金字火腿；

第二：DIF，趨勢(shì)利器

1、中短線風(fēng)向標(biāo)

DIF具有絕佳的趨勢(shì)追蹤能力，能夠大大增強(qiáng)短線持股者的持股能力。做到手中有股，心中不慌。

學(xué)習(xí)MACD要多和均線結(jié)合，這樣便于理解。實(shí)際上DIF線的方向與5日均線基本吻合，DIF與DEA的交叉基本上就是5日均線與10日均線的交叉，明白了DIF與DEA的在實(shí)際中的參照物，便有了操作的依據(jù)，也就不會(huì)把指標(biāo)神化，變成一個(gè)唯指標(biāo)是瞻的交易者。請(qǐng)看例圖“綠盟科技”

2、空中加油

這個(gè)和均線又有相似之處，DIF線與DEA線之間的關(guān)系和5日均線與10日均線相似。在均線理論中很多人管這種形態(tài)叫做梅開二度。均線的引力與彈力造就了短期均線向長(zhǎng)期均線靠近遠(yuǎn)離的這么一個(gè)過程。

而結(jié)合到波浪理論中，無外乎調(diào)整浪走完以后，推動(dòng)的三浪或者五浪的行情。

這種走勢(shì)有一個(gè)條件：就是要在0軸之上，至少也要在0軸附近。原因很簡(jiǎn)單，如果連0軸都沒有上，也就是沒有沖破60均線，即使有空中加油的形態(tài)，屬于低級(jí)別的可能性比較大，在這種情況下，預(yù)示著行情還沒有完全的轉(zhuǎn)強(qiáng)，還具有較大的風(fēng)險(xiǎn)性。

請(qǐng)看下圖的：002057 中鋼天源 空中加油熊市之中促成大三浪獨(dú)立行情

3：MACD趨勢(shì)線與形態(tài)學(xué)

1、趨勢(shì)線

很多指標(biāo)都可以畫趨勢(shì)線，MACD在趨勢(shì)線上有什么優(yōu)點(diǎn)呢？首先，它是對(duì)均線的優(yōu)化，具有均線的特性，所以它和股價(jià)保持了高度的同步性；其次，具有指標(biāo)趨勢(shì)的提前性，能夠?qū)ξ凑归_行情進(jìn)行預(yù)判。一般情況下，通過MACD來畫趨勢(shì)線，會(huì)超前于股價(jià)走勢(shì)。請(qǐng)看下圖的“大族激光”

2012年2月3日 MACD突破下降趨勢(shì)線

2012年2月14日 股價(jià)突破下降趨勢(shì)線

MACD比股價(jià)提前8天

2015年6月26日 MACD跌破上升趨勢(shì)線

MACD比股價(jià)提前了N天

看看后面發(fā)生了什么？

同樣，MACD柱狀體也具有同樣的作用，在此不再舉例，大家慢慢體會(huì)。

2、形態(tài)學(xué)

頭肩底與頭肩頂形態(tài)

在頭肩底中強(qiáng)調(diào)右肩比左肩高，為佳；頭肩頂則反之。

像這類形態(tài)的MACD ，很有可能還有一跌的

雙底與雙頂形態(tài)

與股價(jià)的要求一樣，在雙底的形態(tài)中，右底比左底高，則為佳；雙頂則反之。