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交易之道
期貨市場(chǎng)是沒有硝煙的戰(zhàn)場(chǎng)，除了戰(zhàn)爭(zhēng)和愛情，沒有什么職業(yè)比他更讓人充滿激情。他既充滿機(jī)會(huì)、又布滿陷阱，既充滿誘惑、又飽含挑戰(zhàn)。沒有人與生俱來就是天才交易員，走向成功的交易之道，除了不斷學(xué)習(xí)、研究、反復(fù)實(shí)踐和總結(jié)，沒有別的捷徑可走。
期貨交易的制勝理念
順勢(shì)而為是期貨交易最重要的投資理念。
最好的順勢(shì) == 良好的大局觀 + 捕捉龍頭。
時(shí)刻保持大局觀，用大視野選龍頭，大周期定方向，小周期找進(jìn)出場(chǎng)點(diǎn)。以便做到擒賊擒王，精確打擊。
3、有效的控制風(fēng)險(xiǎn)
4、建立交易系統(tǒng)和交易規(guī)則。計(jì)劃你的交易，交易你的計(jì)劃，不打無準(zhǔn)備之仗。
5、鐵的紀(jì)律保障計(jì)劃的執(zhí)行
6、穩(wěn)定盈利的概念是指交易結(jié)果所對(duì)應(yīng)的交易方法應(yīng)當(dāng)是相對(duì)具體而且固定的，應(yīng)當(dāng)對(duì)應(yīng)的是具有一致性、穩(wěn)定性特征的交易系統(tǒng)如果你缺少系統(tǒng)完整的交易方法，你需要學(xué)習(xí)建立交易方法的方法--交易理念和交易策略。
如果你缺少有效執(zhí)行交易策略的辦法，你需要重新認(rèn)識(shí)自己，不斷修煉提升自己的耐心、果斷、自信的優(yōu)秀品質(zhì)（自律），外加實(shí)行有效的監(jiān)督（他律）。
如果你要確保交易策略不斷應(yīng)對(duì)市場(chǎng)變化，你需要不斷總結(jié)學(xué)習(xí)交易系統(tǒng)的組合與優(yōu)化（相同的交易原理不同的交易策略）。
要想穩(wěn)定盈利：你必須樹立正確的理念，建立穩(wěn)定的交易系統(tǒng)，制定相應(yīng)的交易規(guī)則，通過自律加他律堅(jiān)決遵守交易規(guī)則。
因此，樹立正確的理念和思維模式，構(gòu)筑交易系統(tǒng)，塑造行為規(guī)范（自律），修煉自己的耐心、自律、果斷、自信的優(yōu)秀品質(zhì)，再配合實(shí)施有效的監(jiān)督（他律）。這才是告別虧損，逐漸走向穩(wěn)定盈利的必由之路。
所有的三無者（無理念無方法無規(guī)則）在胡亂虧錢。
大多數(shù)有理念有方法但不能堅(jiān)決執(zhí)行交易規(guī)則的人在后悔自責(zé)中虧錢。
極少數(shù)有理念有系統(tǒng)又能遵守交易規(guī)則自律加他律的人在輕松賺大錢。
期貨交易的贏家策略——系統(tǒng)化交易
趨勢(shì)交易盈利的原理----趨勢(shì)理論是趨勢(shì)交易系統(tǒng)設(shè)計(jì)的基石。
道氏理論和技術(shù)分析的三個(gè)假設(shè)認(rèn)為：影響價(jià)格的所有信息最終都會(huì)通過價(jià)格反應(yīng)出來，當(dāng)前趨勢(shì)一旦形成必將延續(xù)直至反轉(zhuǎn)結(jié)束。正是根據(jù)這個(gè)原理，才有了利費(fèi)默趨勢(shì)交易系統(tǒng)和格蘭威爾均線買賣8原則及海龜交易法等經(jīng)典盈利模式。
趨勢(shì)交易系統(tǒng)是右側(cè)跟進(jìn)而非預(yù)測(cè)的交易系統(tǒng)，主張?jiān)谮厔?shì)形成初期的反轉(zhuǎn)關(guān)鍵點(diǎn)進(jìn)場(chǎng)，用趨勢(shì)跟蹤移動(dòng)止損方式出場(chǎng)。
右側(cè)交易就是做趨勢(shì)的跟隨者而不是預(yù)測(cè)者，要求在趨勢(shì)轉(zhuǎn)折的右側(cè)追漲殺跌。
趨勢(shì)交易系統(tǒng)主要包括以下環(huán)節(jié)：確定目標(biāo)和方向 + 擇機(jī)進(jìn)場(chǎng) + 初始止損
+ 目標(biāo)或背馳止盈 + 移動(dòng)止損（盈）
確定目標(biāo)
要以大局觀、大視野選龍頭，以大周期定方向，以小周期找進(jìn)出場(chǎng)點(diǎn)。龍頭往往是春江水暖鴨先知，只有通過比較篩選才能發(fā)現(xiàn)領(lǐng)頭羊。
擇機(jī)進(jìn)場(chǎng)
移動(dòng)止損（包括初始止損）是獲取趨勢(shì)利潤(rùn)的關(guān)鍵環(huán)節(jié)，截?cái)嗵潛p，讓利潤(rùn)奔跑，有風(fēng)使盡帆就是對(duì)它的最好描述，這是交易最難的環(huán)節(jié)，是對(duì)人性的考驗(yàn)。
期貨交易的制勝保障——規(guī)則和紀(jì)律
成功的交易 == 正確的損失 + 正確的盈利 ==
嚴(yán)格執(zhí)行交易計(jì)劃
交易系統(tǒng)建立之后要建立與之相應(yīng)的配套規(guī)則，主要規(guī)則有：
沒有進(jìn)場(chǎng)信號(hào)決不可進(jìn)場(chǎng)交易，堅(jiān)決杜絕逆勢(shì)、搶跑、情緒化沖動(dòng)和頻繁交易；
沒有出場(chǎng)信號(hào)不可隨意出場(chǎng)，只要趨勢(shì)線持倉信號(hào)未破就沒有理由害怕盈利平倉。
信號(hào)出現(xiàn)果斷出擊，只要交易信號(hào)出現(xiàn)必須果斷出擊，容不得任何猶豫。
設(shè)置初始止損和移動(dòng)止損保護(hù)，開倉同時(shí)就要設(shè)置初始止損保護(hù)，獲利后實(shí)行移動(dòng)止損跟蹤。
執(zhí)行系統(tǒng)規(guī)則，虧損也是對(duì)的，那是必須付出的勝率以外的交易成本。違反交易規(guī)則，盈利也是錯(cuò)的，因?yàn)槟鞘沁\(yùn)氣不可持續(xù)。
能否等待系統(tǒng)進(jìn)出場(chǎng)信號(hào)，考驗(yàn)的是交易者的耐心和信心；
信號(hào)出現(xiàn)能否果斷出擊，考驗(yàn)的是交易者的果斷和勇敢；
能否自始至終執(zhí)行規(guī)則，是對(duì)交易者的耐心、果斷、自律等人性的比拼，同時(shí)也是對(duì)交易者是否具備有效監(jiān)督（他律）的考驗(yàn)。
天賦極高的大作手利費(fèi)默的幾起幾落悲劇的主要原因就是在于難以戰(zhàn)勝的人性弱點(diǎn)，更重要的是他駕馭龐大資金缺少有效地監(jiān)督。
現(xiàn)在流行的程序化交易就是系統(tǒng)交易的實(shí)踐工具，我們也可以把它說成是客觀交易。但有很多很好的趨勢(shì)交易策略不是用簡(jiǎn)單的一對(duì)一的程序能夠表達(dá)出來的，因此簡(jiǎn)單的短線波段交易策略可以用程序化，而中長(zhǎng)期的趨勢(shì)交易策略則無法采用程序化，可以用決策與執(zhí)行分開的方式（事前計(jì)劃、事中控制、事后總結(jié)，分工協(xié)作）來保證計(jì)劃的執(zhí)行。
團(tuán)隊(duì)交易——用制度和規(guī)則來實(shí)現(xiàn)人性化的系統(tǒng)化交易，事前計(jì)劃、事中控制、事后總結(jié)，分工協(xié)作，各司其職，用制度和規(guī)則擺脫朝令夕改的隨意交易和情緒化交易。這對(duì)于采取趨勢(shì)交易和波段交易的規(guī)模資金來說應(yīng)該是理想的模式。
優(yōu)秀交易員的成長(zhǎng)路徑
初級(jí)階段——閱讀學(xué)習(xí)期混沌摸索期
a.學(xué)習(xí)期貨交易的基本知識(shí)與基本操作原理，經(jīng)歷初步模擬盤或?qū)嵄P操作
b.所學(xué)技術(shù)方法的片面機(jī)械運(yùn)用，風(fēng)險(xiǎn)和機(jī)會(huì)的逐步體會(huì)。
c.被困于隨機(jī)性強(qiáng)化的混沌狀態(tài) ，時(shí)間延續(xù)、虧損擴(kuò)大
中級(jí)階段——系統(tǒng)形成與執(zhí)行困惑期
a.實(shí)現(xiàn)一致性強(qiáng)化策略，交易策略的前后一致性要求引導(dǎo)出交易系統(tǒng)。
b.逐步建立交易系統(tǒng)和規(guī)則，實(shí)現(xiàn)理論盈利。
c.執(zhí)行力不夠、不能自律，實(shí)際盈利和理論盈利偏差嚴(yán)重。
認(rèn)識(shí)到：嚴(yán)格的執(zhí)行力 == 自律 + 他律（有效地監(jiān)督）
高級(jí)階段——系統(tǒng)化交易實(shí)現(xiàn)與運(yùn)用期
a.交易系統(tǒng)量化，交易規(guī)則明確。
b.交易系統(tǒng)優(yōu)化與組合
C.交易系統(tǒng)有效地運(yùn)行，嚴(yán)格執(zhí)行交易計(jì)劃 == 自律 +
他律（有效的監(jiān)督）
邁入穩(wěn)定盈利的系統(tǒng)化交易員的成長(zhǎng)路徑:
如果我們繪制一張成長(zhǎng)路線圖，來描述一個(gè)投資者，從初入期市開始，逐漸成長(zhǎng)為一名具備盈利能力的系統(tǒng)化交易員，大概的過程應(yīng)該如下所述：
 A.開始接觸期貨。
B.經(jīng)過初步學(xué)習(xí)，經(jīng)歷初步模擬和實(shí)盤交易。
C.混沌摸索期，交易能力停滯不前，持續(xù)虧損，多數(shù)人不得不含恨離場(chǎng)。
D.掌握了正確的理念和策略，具備交易系統(tǒng)規(guī)則的構(gòu)建和優(yōu)化能力，交易水平實(shí)現(xiàn)質(zhì)的飛躍。告別大幅度、惡性虧損時(shí)期，進(jìn)入中級(jí)階段。
E.遭遇執(zhí)行力瓶頸，實(shí)際盈利和理論盈利嚴(yán)重偏差，提高和改善的速度較慢
。
F.實(shí)現(xiàn)系統(tǒng)化交易（自律+他律），執(zhí)行力得到質(zhì)的飛躍，步入穩(wěn)定盈利階段。
G.實(shí)現(xiàn)系統(tǒng)優(yōu)化、策略組合，有效的提高規(guī)模資金利用率和盈利的穩(wěn)定性。
從上圖可以看出，在交易的成長(zhǎng)歷程中，有兩個(gè)非常困難卻又非常重要的障礙，就是從C點(diǎn)到D點(diǎn)(交易規(guī)則和交易系統(tǒng)的設(shè)計(jì))；以及從E點(diǎn)到F點(diǎn)(執(zhí)行能力的實(shí)質(zhì)性提高)。
對(duì)于絕大多數(shù)投資人來講，他們?cè)谟葿到C的混沌摸索期之內(nèi)，徘徊、困惑、虧損，由于無法實(shí)現(xiàn)向D的躍遷，最終不得不離開市場(chǎng)。
如果有能力從C點(diǎn)提高到D點(diǎn)，那么這個(gè)交易員的交易理念，交易系統(tǒng)的構(gòu)建能力已經(jīng)有了很長(zhǎng)足的進(jìn)步，應(yīng)該說已經(jīng)告別了混沌雜亂的交易方式，有自己的交易系統(tǒng)的保護(hù)，自身規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)的能力也有了質(zhì)的飛躍。
這時(shí)候，在交易中遇到的最大的挑戰(zhàn)，是系統(tǒng)理論盈利與自身較差執(zhí)行力造成的實(shí)際盈利能力的巨大偏差。在這個(gè)階段，如果希望快速、有效地改變現(xiàn)狀，最好的方法就是借助外力監(jiān)督（他律）。如果不能夠做到這個(gè)飛躍，那么努力提高自己的執(zhí)行力，進(jìn)而提升自己的交易業(yè)績(jī)的歷程將是漫長(zhǎng)而艱難的。
從圖中我們可以看出，在優(yōu)秀交易員成長(zhǎng)的道路上，最重要的環(huán)節(jié)，就是在C到D，以及E到F，這兩個(gè)位置能夠取得實(shí)質(zhì)性的突破。但是這兩個(gè)瓶頸，對(duì)于大多數(shù)人來講，具有極大的挑戰(zhàn)性。這也是期貨投資圈子里，眾多的參與者最終成為失敗者的核心原因。
因此，只有少數(shù)有理想有抱負(fù)不甘平庸的交易者，經(jīng)過刻苦努力克服重重困難之后，方能在這兩個(gè)環(huán)節(jié)尋求突破。
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