A

Arbitrage套利 - 從多個(gè)市場上交易的單一資產(chǎn)價(jià)格差異（如貨幣對）獲利。為了促成套利機(jī)會(huì), 該貨幣對必須同時(shí)在兩個(gè)不同的市場以不同的價(jià)格買賣。套利很常見的形式是對沖, 是在一個(gè)市場（如即期外匯市場）買進(jìn)后在其他市場（如外匯期權(quán)市場）出售該貨幣對以取得保障。套利也被用在體育交易，交易所基金買賣，或買賣信用違約掉期。

At-Or-Better 在或更好 - 該術(shù)語用于下訂單時(shí)。它標(biāo)示著經(jīng)紀(jì)商應(yīng)在交易者欲下單的價(jià)格或在利于交易者，較低點(diǎn)差的價(jià)格下單。通常是交易商以掛單方式向經(jīng)紀(jì)商下單。

At Limit 在限價(jià) - 交易商向經(jīng)紀(jì)商要求在價(jià)格低于目前市場價(jià)格時(shí)買進(jìn)，或價(jià)格高于市場價(jià)格時(shí)賣出的掛單交易。交易商預(yù)期價(jià)格將在達(dá)到他理想的價(jià)格前往反向移動(dòng)至到極限后反彈。“在限額”訂單將在交易者預(yù)設(shè)的價(jià)格下單，通常應(yīng)用于等多頭反彈或空頭反彈的掛單交易。因?yàn)槭窃诮灰渍哳A(yù)設(shè)的價(jià)格才下單，它可以減少賬戶無法負(fù)荷目前價(jià)格反向的影響。

At Best 最佳價(jià)格 - 一個(gè)交易商對經(jīng)紀(jì)商在最短的時(shí)間內(nèi)用最優(yōu)惠的價(jià)格達(dá)成交易的訂單。一個(gè)“最佳價(jià)格”訂單必定是一個(gè)在市場價(jià)格成交的即時(shí)訂單，可能會(huì)受到滑點(diǎn)。

Asset 資產(chǎn) - 有商業(yè)和交易價(jià)值的項(xiàng)目。資源的商業(yè)價(jià)值是不固定的, 因?yàn)槎喾N因素影響資源的供應(yīng)和需求，價(jià)值也不時(shí)地改變。但，正是這種變化賦予的價(jià)值，顯得它在經(jīng)濟(jì)和商業(yè)上的重要性。金融市場提供了一個(gè)標(biāo)準(zhǔn)化的模板，使得資產(chǎn)可以以它被賦予價(jià)值，由交易商和中介機(jī)構(gòu)（經(jīng)紀(jì)人）進(jìn)行交易。

Ask 賣方報(bào)價(jià) - 該貨幣對出售時(shí)的價(jià)格。該報(bào)價(jià)是該投資者或交易者可以買入一個(gè)貨幣對的報(bào)價(jià), 或是自營商將貨幣對出售給一位交易商的價(jià)格。這也被稱為“要約”，“賣出價(jià)”和“問率”。報(bào)價(jià)單會(huì)列出兩種價(jià)格, 它是報(bào)價(jià)單右側(cè)列出的價(jià)格。要價(jià)總是比買入價(jià)更高。例如，報(bào)價(jià)是1.2346/1.2349，1.2349就是賣出價(jià)。

Aggregate Risk 綜合風(fēng)險(xiǎn) - 這是投資者對現(xiàn)貨和期貨合約做的市場風(fēng)險(xiǎn)總評估。這些投資者包括銀行，大型企業(yè)，對沖基金和其他金融機(jī)構(gòu)。對于外匯市場的定義是指交易者對兩種貨幣匯率間的波動(dòng)做的風(fēng)險(xiǎn)評估。綜合風(fēng)險(xiǎn)是能夠幫助投資者在衡量風(fēng)險(xiǎn)的重要指標(biāo)，交易商應(yīng)當(dāng)使用，才能從中獲利。它可以幫助交易商設(shè)定持倉限額。比起規(guī)模較小，信用評級(jí)較低的公司，規(guī)模較大的企業(yè)，如“大到不能倒”的銀行的綜合風(fēng)險(xiǎn)限額較大。

Aggressor侵略者 - 侵略者通常是發(fā)起交易的交易方。在金融市場，侵略者通常負(fù)責(zé)在特定方向訂單流的人。在外匯市場這個(gè)角色是由機(jī)構(gòu)投資者扮演, 這就是為什么在波動(dòng)性增加的時(shí)候（特別是在新聞發(fā)布期間），我們會(huì)看到大幅的震動(dòng)。在這種情況下，機(jī)構(gòu)投資者會(huì)以大量需求積極推動(dòng)價(jià)格，并希望通過卸載市場上非攻擊性部分的位置，從價(jià)格變化中獲利。 AbsoluteRate 絕對匯率 - 絕對率是固定掉期利率百分和浮動(dòng)利率百分比的總合。掉期利率通常被公司用于對沖突發(fā)且不利的利率波動(dòng)。因此，如果掉期利率是5％，加上浮動(dòng)利率2％，如LIBOR或EURIBOR，絕對匯率將會(huì)是7％。

B

Base Currency 基礎(chǔ)貨幣 - 在外匯交易方面，貨幣單位為成對的。這是因?yàn)槟悴荒茏约航灰滓环N貨幣。您需要以一種貨幣兌換另一種貨幣。對中的第一個(gè)貨幣是基礎(chǔ)貨幣?；A(chǔ)貨幣是貨幣對的匯率通常引述的貨幣。在表達(dá)了匯率，利率引述有關(guān)的其他貨幣的價(jià)值為1個(gè)單位的基本貨幣。例如，當(dāng)歐元/美元的報(bào)價(jià)，據(jù)說是1.3109, 這意味著1.3109美元可以用來購買基礎(chǔ)貨幣的1個(gè)單位。例如：美元/日元，美元是基礎(chǔ)貨幣;歐元/美元，歐元是基礎(chǔ)貨幣。

Buy 買進(jìn) - 長的和封閉的空頭頭寸. 交易商通常買的時(shí)候預(yù)期貨幣的資產(chǎn)或貨幣對的價(jià)格會(huì)增加。一個(gè)買入定單是以市場（目前）即時(shí)價(jià)格購買該資產(chǎn)的訂單。

Bull 牛市 - 市場參與者寄望于在一般或?qū)ｉT的資產(chǎn)增加市場價(jià)值. 牛市也是市場運(yùn)營商，一個(gè)交易者或投資者推測交易工具的價(jià)格上漲。因此，牛市將根據(jù)自己的情緒或他們對市場的預(yù)期購買資產(chǎn)。當(dāng)市場上有更多的牛市比起賣方（熊市），那么該資產(chǎn)的市場價(jià)格將會(huì)上升。

Broker 經(jīng)紀(jì)人 - 充當(dāng)中介的個(gè)人或者公司，出于收取手續(xù)費(fèi)或傭金目的，為買方和賣方牽線搭橋。與此相比，“交易員”經(jīng)營資本并且購入頭寸的一邊，希望在接下來的交易中通過向另一方拋售頭寸賺取差價(jià)（利潤）。外匯市場上有四至五個(gè)主要的經(jīng)紀(jì)商通過子公司和合作伙伴在許多國家經(jīng)營。

Breakout 突破 - 突破是當(dāng)價(jià)格勢頭太強(qiáng)大，超越了支持（向下突破）和阻力的關(guān)鍵水平（向上突破)的情況。突破通常發(fā)生于影響力大的新聞發(fā)布時(shí)，或因某些因素使得市場交易商只往一個(gè)方向下訂單導(dǎo)致的結(jié)果。

Bid 買方出價(jià) - 在該自營商準(zhǔn)備從一個(gè)投資者或交易商購買的貨幣價(jià)格, 或指投資者或交易者可以賣出一個(gè)貨幣對給自營商的價(jià)格。這也被稱為“買入價(jià)”和“出價(jià)率”。報(bào)價(jià)中會(huì)列出兩個(gè)價(jià)格，這是在報(bào)價(jià)左側(cè)列出的價(jià)格。買方出價(jià)總是比賣方報(bào)價(jià)更低。例如在被列為1.2346/1.2349的報(bào)價(jià)，1.2346是買入價(jià)。

Bear 熊市 - 市場參與者寄望于市場價(jià)格下跌; 市場經(jīng)營者，交易者或投資者推測資產(chǎn)價(jià)值下跌?；趯κ袌鲱A(yù)期的情緒熊市會(huì)因此出售資產(chǎn)。當(dāng)市場上有更多的熊市比有買家（牛市）, 那么該資產(chǎn)的市場價(jià)格也會(huì)貶值。

Basis Point 基點(diǎn) - 一個(gè)基點(diǎn)相當(dāng)于百分之一的百分點(diǎn)，或1/100（0.01％）。這個(gè)詞的起源在交易'基礎(chǔ)'，或價(jià)差之間的百分比差異。它通常使用在描述利率變化率。因此，如果央行提高利率從4.5％到5％，這是增加0.5％或50個(gè)基點(diǎn)。

Bank Rate 銀行利率 - 中央銀行準(zhǔn)備把錢借給其國內(nèi)銀行體系的利率。它也被稱為折扣率, 或在經(jīng)濟(jì)新聞日歷的利率。中央銀行的功能作為最后貸款方。商業(yè)銀行將使用客戶存入的資金無論是在貸款給個(gè)人和企業(yè)的形式, 或其他投資工具進(jìn)行投資, 但必須保持儲(chǔ)備基金，以處理交易結(jié)算。偶爾，商業(yè)銀行可能會(huì)耗盡儲(chǔ)備資金。因此，他們可以從央行獲得權(quán)宜貸款, 再償還一定的利率. 這就是所謂的銀行利率。

Balance 余額 - 一個(gè)交易賬戶的所有交易完成后的財(cái)務(wù)結(jié)果。在外匯市場中，有一個(gè)未使用的余額和使用的余額（這是豎起的交易者權(quán)益，在杠桿交易的保證金）。交易賬戶的真正平衡只能被稱為當(dāng)所有未實(shí)現(xiàn)的利潤或虧損, 以及初始保證金（用于余額）被納入了未用余額的所有位置都被關(guān)閉。

C

Cent Lot 美分單位 - 一美分一手相當(dāng)于千分之一微型手, 在價(jià)格的一個(gè)刻度移動(dòng)價(jià)值相當(dāng)于1美分。

Currency Pair 貨幣對 - 由兩種貨幣組成的外匯交易匯率。該貨幣對的例子是美元/日元。貨幣的配對是一種貨幣兌換另一種貨幣兌換在外匯市場的匯率而成。貨幣不能與本身交易, 這就是為什么貨幣配對，讓他們反映對另一個(gè)交換一種貨幣的比率。在一個(gè)貨幣對，第一個(gè)列出的貨幣是基礎(chǔ)貨幣，而在右側(cè)列出的貨幣稱為相對貨幣。

Currency 貨幣 - 由一國政府或中央銀行發(fā)行的該國交易單位，作為法定貨幣及交易之基本使用。貨幣已經(jīng)發(fā)展了幾百年，從谷物到其他時(shí)候被認(rèn)為是有儲(chǔ)存價(jià)值的金和或, 到后來的用鑄造的硬幣和紙幣。這是金錢的形式在國家內(nèi)作為交換單位。金錢被稱為貨幣，是因?yàn)橐坏┌l(fā)證機(jī)構(gòu)（中央銀行）已決定在特定時(shí)間里流動(dòng)一定數(shù)額金錢, 該數(shù)額的金錢就會(huì)從金錢流動(dòng)系統(tǒng)流動(dòng)到人與人之間的金錢交流，或以商品，或以服務(wù)交換金錢，就好比一條河流從一個(gè)點(diǎn)流向其他。

Cross Rate 交叉匯率 - 不涉及美元的貨幣匯率報(bào)價(jià)。換言之，交叉率是兩個(gè)交叉貨幣之間的匯率。另一種定義包括作為在一個(gè)國家里的兩只貨幣所報(bào)的匯率既不是官方貨幣。

Counterpart 對應(yīng) - 在金融交易的參加者。對應(yīng)者是一個(gè)市場參與者，在市場以一個(gè)交易相對方的交易員。在外匯市場上，造市商通常用作在外匯交易中的交易對手。

Consolidation 整合 - 這是指在一段時(shí)間內(nèi)，市場的價(jià)格被限制在一個(gè)狹窄的范圍。多數(shù)發(fā)生在大量交易者冷眼旁觀，導(dǎo)致交易量非常低的時(shí)候。 Commodities商品 - 這些可交易的金融工具合同是基于有價(jià)值的材料，要么從地面采?。ㄓ采唐啡琰S金，天然氣，油），要么出于農(nóng)產(chǎn)品（玉米，咖啡，可可，小麥）。

Commission 傭金 - 經(jīng)紀(jì)人促進(jìn)交易的酬勞。傭金與點(diǎn)差，即價(jià)格之間的差額不同。傭金是負(fù)責(zé)為讓交易發(fā)生的費(fèi)用。在外匯市場，傭金只收取在ECN的系統(tǒng)以支付FIX協(xié)議維持電子通信網(wǎng)絡(luò)工程的成本。

Centralized Market 中央市場 - 一個(gè)集中兌換的地方，在市場所有的訂單都會(huì)被聚集到此, 沒有其他競爭交流也不接受任何訂單/報(bào)價(jià)。因此，從這兌換獲得的所有報(bào)價(jià)和所有市場參與者得到的相同。

Central Bank 央行 - 管理一國貨幣政策并印制一國貨幣的政府或準(zhǔn)政府機(jī)構(gòu)，比如美國中央銀行是聯(lián)邦儲(chǔ)備署，德國中央銀行是聯(lián)邦銀行。中央銀行負(fù)責(zé)發(fā)行一個(gè)國家的貨幣, 控制它的供應(yīng)和在某些情況下作為最后貸款方為該國銀行系統(tǒng)提供緊急融資。

D

Devaluation 貶值 - 國家貨幣的貶值，或者換句話說是外幣和黃金價(jià)格下降的速率。例如，英國在1992年9月因?yàn)橥慕?jīng)濟(jì)形勢加息是英鎊貶值的原因. 9月16日，英鎊兌馬克下跌2.7％在晚上在紐約以2.703成交。

Direct Quote 直接報(bào)價(jià) - 這是表示多少本地貨幣或根據(jù)參考貨幣方面的匯率可以購買一個(gè)單位另一種貨幣的報(bào)價(jià)。例如歐元兌美元，常規(guī)的報(bào)價(jià)，歐元將會(huì)是基礎(chǔ)貨幣方面，但此報(bào)價(jià)的基礎(chǔ)貨幣則是美元為基礎(chǔ)貨幣（EURUSD =0.9860），直接報(bào)價(jià)是以相對貨幣兌基礎(chǔ)貨幣呈現(xiàn)。

Depth of Market 市場深度 - 用于衡量買方及賣方在不同價(jià)位未平倉單子的大小和數(shù)量。從這得到的信息可以用于衡量市場流動(dòng)性。此外，此信息也顯示出訂單的基礎(chǔ)數(shù)據(jù)，供二級(jí)交易平臺(tái)的交易商查詢的。市場深度的另一種定義是指在不影響資產(chǎn)價(jià)格下可購買的資產(chǎn)單位數(shù)目。換句話說, 如果要資產(chǎn)價(jià)格明顯更動(dòng)，我們需要一個(gè)非常大的訂單。

Dealing Desk 交易員平臺(tái) - 這是造市經(jīng)紀(jì)公司負(fù)責(zé)執(zhí)行交易訂單的部門。交易員平臺(tái)充當(dāng)交易者和流動(dòng)性提供者之間的中介, 匹配買家和賣家實(shí)現(xiàn)買單與賣單。交易員平臺(tái)也出現(xiàn)在銀行和金融公司。

Day Trading 日間交易 - 在一天內(nèi)開立并平倉同一產(chǎn)品的交易頭寸。日間交易需要交易者利用短期圖表分析市場（如1分鐘，5分鐘，15分鐘?1小時(shí)圖），鑒定具有潛在的，用于移動(dòng)在10和100個(gè)點(diǎn)的貨幣對，然后使用該點(diǎn)區(qū)間內(nèi)的目標(biāo)和停止的價(jià)格執(zhí)行交易。其中一個(gè)常用的日間交易技術(shù)是隨著影響力大的新聞交易價(jià)格上漲, 此交易的目的是捕捉新聞發(fā)布后導(dǎo)致價(jià)格飆升的市場波動(dòng)。

Diversification 分散投資 - 為了降低風(fēng)險(xiǎn)，收購范圍廣泛的債券: 價(jià)格下跌的債券將被其他價(jià)格增長的債券填補(bǔ)。金佰利公司的歷史，是一個(gè)成功分散投資的例子。該公司主要的領(lǐng)域是紙漿和造紙工業(yè)。有一次公司經(jīng)理意識(shí)到要將公司在此領(lǐng)域發(fā)展成世界級(jí)是困難的。若要突破就必須開發(fā)新的市場，新的產(chǎn)業(yè)和新的策略。所以金佰利成立保潔公司開發(fā)紙張用品工業(yè)，開始生產(chǎn)“Haggies”紙尿褲，化妝品，成功地實(shí)現(xiàn)了自己的目標(biāo)。

E

EA (Expert Advisor) 智能交易系統(tǒng) - 所謂智能交易系統(tǒng)就是將您自己或別人的外匯交易策略用特殊的編程語言（MQL）編寫成一個(gè)電腦軟件程序，讓電腦按照您事先設(shè)定好的條件自動(dòng)地為您買賣與交易，當(dāng)然贏虧結(jié)果取決于您的自動(dòng)交易系統(tǒng)設(shè)計(jì)得好壞。

ECN Broker ECN 經(jīng)紀(jì)商 - ECN經(jīng)紀(jì)商是一個(gè)向客戶提供直通式定價(jià)處理和訂單執(zhí)行，沒有交易員干預(yù)的經(jīng)紀(jì)商. ECN經(jīng)紀(jì)商從流動(dòng)性提供者獲得定價(jià)后直接將定價(jià)提供于交易商，不會(huì)提高價(jià)格。所以ECN經(jīng)紀(jì)商提供市場上最透明的定價(jià)模式。

Economic Exposure 經(jīng)濟(jì)風(fēng)險(xiǎn) - 一個(gè)公司的財(cái)務(wù)狀況將暴露于利率和匯率的波動(dòng)而產(chǎn)生的風(fēng)險(xiǎn), 特別是當(dāng)公司運(yùn)作的一個(gè)組成部分必須處理外匯交易或跨境交易。通常有經(jīng)濟(jì)風(fēng)險(xiǎn)的公司，是一個(gè)需要定期兌換外幣, 或向外部融資機(jī)構(gòu)借貸的公司。在個(gè)別情況下，公司必須承擔(dān)因利率及匯率浮動(dòng)而產(chǎn)生的經(jīng)濟(jì)風(fēng)險(xiǎn), 因?yàn)楣究赡軙?huì)在兌換外幣時(shí)有所虧損。

Equity 凈值 - 交易賬戶的凈值。它可使用下列公式計(jì)算：余額+浮動(dòng)利潤 - 浮動(dòng)虧損. 換句話說，一個(gè)帳戶中的凈值是由交易帳戶中的未使用的余額加上浮動(dòng)利潤和浮虧損的差額。

European Monetary System (EMS)歐洲貨幣體系 - 歐盟國家貨幣體系，主要目標(biāo)在于提供一個(gè)穩(wěn)定的國家匯率比并促進(jìn)對外經(jīng)濟(jì)關(guān)系的穩(wěn)定。 ExoticCurrency 外來貨幣 - 較少被交易的貨幣，因此，幾乎沒有流動(dòng)性和擁有極寬的點(diǎn)差。例子是瑞典克郎(SEK)，挪威克朗(NOK)和土耳其里拉。在外匯平臺(tái)，這些貨幣的配對通常有很寬的點(diǎn)差，如EURSEK在某些平臺(tái)上點(diǎn)差高達(dá)50點(diǎn)。他們也有相當(dāng)廣泛的當(dāng)日振幅。外來貨幣對的例子包括EURSEK，EURNOK，USDZAR等。

F

Fakeout - 假突破 是指在某種技術(shù)圖形中價(jià)格突破阻力線或支撐線后，由于動(dòng)能不足，沒有繼續(xù)上漲或下跌，而是掉頭向相反方向運(yùn)動(dòng)的情況。假突破通常發(fā)生在交易商只用單一指標(biāo)進(jìn)行技術(shù)分析之時(shí)。

Fill 成交 - 完成客戶買入或賣出貨幣對訂單的過程。在ECN的環(huán)境中，交易商的訂單通常是成交于交易商向流通量提供者下單的價(jià)格。而在交易員平臺(tái)的環(huán)境下，交易商的訂單未必成交于交易商向流通量提供者下單的價(jià)格，尤其是在市場波動(dòng)的情況。

Five Digit Pricing 五位數(shù)定價(jià) - 貨幣對的價(jià)格是五位小數(shù)，而不是傳統(tǒng)的四位小數(shù)，例如五位數(shù)歐元兌美元報(bào)價(jià)可以是1.31092。這是一個(gè)外匯市場更精確的定價(jià)模型，并由ECN經(jīng)紀(jì)商普遍采用。

Fixed Spread 固定點(diǎn)差 - 這是一種買方出價(jià)和賣方報(bào)價(jià)的差額維持相同，不受市場需求或波動(dòng)影響的情況。固定點(diǎn)差是交易員平臺(tái)交易在外匯市場的特點(diǎn)。

Flat 持平 - 持平是具有三個(gè)含義的術(shù)語。在外匯交易中，如既沒有多頭也沒有空頭，即相當(dāng)于持平。如果交易商沒有任何頭寸，或者其所持全部頭寸都互相抵銷了，那么他的帳目持平。它也可以指沒有產(chǎn)生利息的債券, 或價(jià)格既不上升也不下降的狀態(tài)。

Floating Profit and Loss 浮動(dòng)盈虧 - 一個(gè)未結(jié)頭寸在目前的價(jià)位里未被記錄的收益或虧損。浮動(dòng)盈利或虧損的另一個(gè)說法是未變現(xiàn)的盈利或虧損。當(dāng)一個(gè)頭寸未被結(jié)算，所有顯示在平臺(tái)的盈利或虧損均稱為浮動(dòng)盈利或虧損。

Foreign Exchange 外匯交易 - 購買或出售一種貨幣以購買或出售另一種貨幣。這也可以用來表示重復(fù)購買和出售貨幣，以在兌換率變化中獲利為目的的市場。

Four Digit Pricing 四位數(shù)定價(jià) - 制定貨幣價(jià)格為四位小數(shù)的系統(tǒng)。例如四位數(shù)歐元兌美元報(bào)價(jià)可以是1.3109。這種定價(jià)系統(tǒng)主要使用于造市商。

G

Gap 間隔 - 沒有報(bào)價(jià)時(shí)的價(jià)格范圍。間隔通常發(fā)生在隨后的盤后交易, 這交易將資產(chǎn)價(jià)格推到遠(yuǎn)離原市場價(jià)格的價(jià)格,從而創(chuàng)造了沒有報(bào)價(jià)出現(xiàn)的區(qū)域。間隔也出現(xiàn)在市場大量波動(dòng)或重大經(jīng)濟(jì)新聞與報(bào)告，如盈利報(bào)告在交易時(shí)段結(jié)束后發(fā)布的時(shí)候。

Good Till Cancelled Order (GTC)撤銷前有效訂單 - 買入或賣出保持未平倉狀態(tài)，直到被成交或取消的訂單。當(dāng)交易商認(rèn)為不管需要多長時(shí)間，若訂單根據(jù)該資產(chǎn)的交易條件被成交，此訂單將會(huì)帶來良好的回報(bào)時(shí)，交易商會(huì)使用此類訂單。

H

Hard Currency 硬貨幣 - 一種在其原產(chǎn)國穩(wěn)定性高，廣泛的被國際認(rèn)可的貨幣和該國在國際貿(mào)易中的尊重和地位。因此，由于全球需求量，這些貨幣被廣泛交易，也意味著這貨幣巨大的流動(dòng)性。其中一個(gè)例子就是用于解決大部分國際交易的美元。硬貨幣的價(jià)值不會(huì)因經(jīng)歷波動(dòng)而產(chǎn)生劇烈波動(dòng)。

Hedge 對沖 - 一種減少對現(xiàn)有投資位置風(fēng)險(xiǎn)所作出的策略。對沖是用來填補(bǔ)可能在另一個(gè)交易投資上引致的損失。對沖的一個(gè)例子是使用外匯期貨市場上的期權(quán)短倉填補(bǔ)貨外匯市場上的長倉。對沖的構(gòu)造方式是如果被對沖的投資是成功的，對沖位置的損失將遠(yuǎn)遠(yuǎn)少于對沖交易的利潤，如果對沖交易以虧損結(jié)束，對沖交易的利潤將超過對沖交易的損失。

Hedging 套期保值 - 通過反收購對不利的市場變動(dòng)或出售資產(chǎn)的保險(xiǎn)操作。這是活用相對位置在另一個(gè)市場，以掩護(hù)可能從一定的市場的投資而引致的任何損失。 HedgedMargin 對沖保證金 - 對沖保證金意思是在買入和賣出方的位置同步持有同等的交易量。這意味著，如果一個(gè)交易者持有0.5手的歐元兌美元長倉，也會(huì)擁有0.5手歐元兌美元的短倉，凈收益/虧損將中和直到交易結(jié)束的其中一個(gè)位置。這套期保值策略非常適用于資金充足的賬戶。它是用來當(dāng)交易者突然不能確定交易的結(jié)果，也沒有時(shí)間在其他市場運(yùn)用到適當(dāng)?shù)膶_。

I

Indirect Quote 間接報(bào)價(jià) - 這是貨幣的報(bào)價(jià)，其中的報(bào)價(jià)是要多少外幣單位來用于購買當(dāng)?shù)刎泿艈挝挥?jì)算的系統(tǒng)。換句話說，間接報(bào)價(jià)將依賴于國家用作的參考點(diǎn)。如果交易者在加拿大和要以一種間接的方式表達(dá)美元/加元匯率報(bào)價(jià)，該報(bào)價(jià)將被稱作為多少美元單位買1加元，例如： 1.0078 美元 = 1 加元

Initial Margin 初期保證金 - 一個(gè)交易進(jìn)行前客戶需要的存款限制。它也可以被描述為一個(gè)經(jīng)紀(jì)商強(qiáng)制要求交易者必須在其賬戶放置的初始資金以用作每一個(gè)市場的杠桿交易開始的抵押。期初保證金要求因不同的國家和經(jīng)紀(jì)商而有所差異。在美國，美國金融監(jiān)管局（FINRA）經(jīng)紀(jì)商要求交易者的期初保證金是交易額的25％為杠桿。

Instant Execution 即時(shí)執(zhí)行 - 規(guī)定的報(bào)價(jià)系統(tǒng)交易是不必要求的。即時(shí)執(zhí)行是給代理的一個(gè)指令，以客戶的訂單時(shí)的市場價(jià)格成交。它是用作交易者直接從該位置進(jìn)入以獲利。

Interbank Market 銀行同業(yè)市場 - 這是一個(gè)銀行與銀行之間貨幣交易的金融市場, 貨幣市場及其他金融工具。換句話說，這是銀行的市場。任何其他類別的投資者可以在這里進(jìn)行交易。銀行同業(yè)市場的一個(gè)例子是銀行間貨幣拍賣，其中央行賣出外匯給商業(yè)銀行，提供相同給需要他們的客戶。

Interest Rate Carry 利率進(jìn)位 - 在保持外匯持倉過夜相關(guān)的收入或成本。此導(dǎo)出時(shí)在位置上的貨幣對有不同的利率為相同時(shí)間周期。利率進(jìn)位是套利交易的基礎(chǔ)。交易員尋求貨幣對配有高息收益貨幣，另以較低利率。

L

Leverage 杠桿 - 該帳戶（存款）的資金量之間的比率，并提供資金。在外匯市場交易在數(shù)以萬計(jì)的（小很多賬戶）或幾十萬個(gè)（標(biāo)準(zhǔn)手賬戶）的范圍內(nèi)進(jìn)行。許多交易者無法承受這些數(shù)額，所以中間商報(bào)價(jià)以符合交易者的資金與交易資金的相應(yīng)比例，使交易者能夠滿足義務(wù)的貿(mào)易。由經(jīng)紀(jì)人提供了這些借來的資金就是所謂的杠桿。所用的杠桿大小取決于交易者的資金，券商的資金比例。例如，在美國最小的杠桿為1:50，這意味著每$1,000經(jīng)紀(jì)人符合交易者的資金有50000元。

Limit and Stop Levels 限價(jià)和止損水平 - 這些都是價(jià)格水平在交易員已分別為他的外匯交易設(shè)定止盈目標(biāo)和止損。有些交易平臺(tái)需要交易者設(shè)定的利潤和使用極限止損目標(biāo)和止損定單，和被選擇為這些目標(biāo)的價(jià)格水平被稱為限價(jià)和止損水平。

Limit Order 限價(jià)訂單 - 一個(gè)訂單以特定價(jià)格（限）或更好的執(zhí)行事務(wù)。限價(jià)單買是在限制或更低，和限價(jià)賣出將是在限制或更高。當(dāng)交易員預(yù)計(jì)，市場推進(jìn)（用于購買限制）前退縮或撤退之前推動(dòng)這一訂單類型使用（限價(jià)賣出）。使用限價(jià)單在開放貿(mào)易的另一種方式是這樣，一旦貿(mào)易達(dá)到極限目標(biāo)設(shè)定一個(gè)盈利目標(biāo)，交易于損益后自動(dòng)關(guān)閉。

Liquid Market 流動(dòng)性市場 - 這是一個(gè)市場其中有大量的買家和賣家，這樣的交易量都很高，這是不難得到匹配順序行情充滿因?yàn)榭偸怯幸粋€(gè)現(xiàn)成的買家或賣家，以匹配任何訂單類型。在一個(gè)流動(dòng)性的市場訂單會(huì)立即實(shí)現(xiàn)，因?yàn)榭傆匈I家買賣單和賣家來匹配買盤。

Liquidity 流動(dòng)性 - 是指交易規(guī)模和價(jià)格變動(dòng)之間的關(guān)系。舉例來說，市場是“液體”，如果大宗交易可能會(huì)出現(xiàn)只有最小的價(jià)格變動(dòng)。外匯市場被描述為流動(dòng)性很強(qiáng)，因?yàn)樵谶@個(gè)市場上進(jìn)行的交易都在數(shù)十萬到數(shù)百萬，數(shù)十億美元的區(qū)域。交易員只能買得起幾百到幾千美元，做市商介入，以獲取從流動(dòng)性提供者的位置，以彌補(bǔ)流動(dòng)性缺口，這些位置被轉(zhuǎn)賣到這樣的交易者在更小的塊。

Lock In Profits 鎖定利潤 - 這是一個(gè)使用追蹤止損定單的系統(tǒng)（即設(shè)置為低于{長期訂單}以上幾個(gè)點(diǎn){短期訂單}與未變現(xiàn)溢利活躍的外匯交易止損使得移動(dòng)止損跟隨市場價(jià)格通過點(diǎn)的定數(shù)，如果交易中的交易者的青睞移動(dòng), 并鎖定利潤留靜止時(shí)的移動(dòng)交易對交易者。

Locked Positions 鎖定頭寸 - 購買和使用相同的交易量賣出同一資產(chǎn)位置。位置鎖定是為了防止在貿(mào)易浮動(dòng)虧損已移動(dòng)到不利的一個(gè)交易者的地位進(jìn)一步提高緊急情況下的避險(xiǎn)操作。如果在一個(gè)方向上的貿(mào)易會(huì)糟糕有可能它會(huì)持續(xù)一段時(shí)間，交易者可能會(huì)決定將另一個(gè)交易在相反的方向，以減少進(jìn)一步的損失，買的時(shí)候要評估的位置。

Long Position 長倉 - 開啟位置以購買資產(chǎn)，與推進(jìn)價(jià)格獲利的期望。在外匯交易中，多頭是買進(jìn)基礎(chǔ)貨幣，同時(shí)賣出相對貨幣的等值單位。 Loss損失 - 虧損是貨幣對的價(jià)格移動(dòng)與交易者關(guān)閉時(shí)的位子是相反的，交易者最終以較少的賬戶凈值比的時(shí)候就開始交易。例如，如果一個(gè)交易者走得久的歐元兌美元在1.2908和設(shè)定的1.2958盈利目標(biāo)，并停止了1.2868的損失，而貨幣撤退擊中止損在1.2868，那么交易者的貿(mào)易經(jīng)歷損失。

Lot 一手 - 外匯交易單位。一手是投資于外匯交易的交易量或交易量的措施，相當(dāng)于10萬臺(tái)的基礎(chǔ)貨幣在外匯交易。一個(gè)標(biāo)準(zhǔn)的一手，可分為小手（千分之一很多或千分之一手）和微手（百萬分之一大量的或1/ 1,000,000手）。

M

Margin 保證金 - 保證，經(jīng)銷商需要從交易者得到，要保持一個(gè)開放的鎖定位置或鎖定位置的客戶端打算開。每個(gè)工具，資產(chǎn)或市場有其自身的保證金要求。保證金是杠桿交易的抵押品。

Margin Call 追加保證金 - 追加更多的資金在保證金賬戶或者是因?yàn)楣蓹?quán)的帳戶價(jià)值已低于所需的最低限度（也稱為維修電話），或者是因?yàn)轭~外的貨幣已購買（或出售短）。通常情況下，交易者必須有一個(gè)初始保證金作為抵押杠桿交易。當(dāng)交易招致浮動(dòng)虧損，這是從交易者的保證金中扣除，而不是從杠桿基金。當(dāng)損失約為全殲交易者權(quán)益，經(jīng)紀(jì)人會(huì)發(fā)出追加保證金的通知，要求交易者增加更多的資金或風(fēng)險(xiǎn)交易被關(guān)閉了自動(dòng)保存杠桿基金。

Margin Call Level 追加保證金水平 - 這是價(jià)格水平該資產(chǎn)將獲得經(jīng)紀(jì)人發(fā)出指令給交易者增加更多的資金之前，他的賬戶或風(fēng)險(xiǎn)所有未平倉頭寸的封。注冊一個(gè)杠桿交易帳戶之前，如在外匯市場獲得，交易者必須同意一個(gè)特定的價(jià)格水平將在當(dāng)位置被關(guān)閉，以保護(hù)經(jīng)紀(jì)人的股權(quán)在一個(gè)糟糕的交易計(jì)算使用。這是追加保證金水平。

Market Depth 市場深度 - 這是要移動(dòng)市場或價(jià)格所需要的訂單大小。增加市場的深度意味著有大量的流動(dòng)性在市場中，而降低了市場的深度，是指資產(chǎn)的流動(dòng)性不足。一個(gè)市場以增加市場的深度可以更容易地獲得價(jià)格較低的利差，更即時(shí)的訂單履行。

Market Maker 造市商 - 一個(gè)人或公司，在市場上進(jìn)行雙面的價(jià)格（買價(jià)和賣價(jià)）提供流動(dòng)性。在外匯交易，交易需要大量的以避免大的波動(dòng)價(jià)格，這就需要有至少數(shù)十萬美元的體積進(jìn)行交易以數(shù)百萬美元的交易。由于這樣的事實(shí)許多交易者無法承受這些款項(xiàng)，做市商一步收買資產(chǎn)的同時(shí)按住買入和賣出的資產(chǎn)位置，然后將其提供較小的塊給散戶交易者在數(shù)萬美元，每交易購買。

Market Order 市場訂單 - 在市場的價(jià)格由客戶端安全立即購買或售賣。這也可以被描述為一個(gè)訂單/指令的交易者的經(jīng)紀(jì)人于該資產(chǎn)在市場上目前的價(jià)格馬上成交訂單。

Market Price 市場價(jià)格 - 這是當(dāng)前存在于一個(gè)資產(chǎn)的市場價(jià)格。例如，如果一個(gè)貨幣對的價(jià)格是實(shí)時(shí)的報(bào)價(jià)為1.2890/1.2893，然后就是該資產(chǎn)的市場價(jià)格。

Market Rate 市場利率 - 貨幣對的當(dāng)前報(bào)價(jià)，這是一種貨幣可以用來實(shí)時(shí)換取另一種貨幣的比率，并且是一名交易者使用市場秩序的保安將在充滿速度。

Maximum Lot 最大手 - 這是一個(gè)交易商可在其經(jīng)紀(jì)商交易平臺(tái)交易的最大手?jǐn)?shù)。 MinimumLot 最小手 - 這是一個(gè)交易商可在其經(jīng)紀(jì)商交易平臺(tái)交易的最小手?jǐn)?shù)。有些經(jīng)紀(jì)商允許的最小手是0.1 手，而有些經(jīng)紀(jì)商允許的最小手則是0.001 手 (1 微型手)。

Minimum Step 最小步驟 這是一個(gè)交易者可以購買資產(chǎn)的交易量最小程度的變化?；蚶?，一個(gè)

標(biāo)準(zhǔn)手賬戶1手最低手?jǐn)?shù)為0.1手，最小步使交易者購買1.1，1.2，1.3，1.4手資產(chǎn)，所有以0.1手的遞增或遞減（這是最小步進(jìn)）。

N

NASDAQ Index 納斯達(dá)克指數(shù) - 在售后市場，全電子指數(shù)在專業(yè)領(lǐng)先的技術(shù)公司的股份。創(chuàng)建作為后繼者的過度柜臺(tái)交易（OTC）市場在1971年，納斯達(dá)克指數(shù)繪制的加權(quán)平均股的市場價(jià)格。交易在納斯達(dá)克證券是通過使用網(wǎng)上交易電子化交流，這是由紐約證券交易所的證券交易（拍賣交易大廳）的方式不同。它是交易的股票指數(shù)資產(chǎn)。盡管著名的是科技股，其他行業(yè)如醫(yī)藥也列入納斯達(dá)克指數(shù)。

Necessary Margin 所需保證金 - 保障（以貨幣詮釋），這是交易商必須維持的一個(gè)開倉位置。在杠桿化的市場上，交易者必須維持保證金數(shù)額以保持開倉位置交以避免產(chǎn)生虧損。在發(fā)出追加保證金通知和關(guān)閉位置前交易商必要以保證金作標(biāo)準(zhǔn)。如果交易者在他的帳戶有足夠的保證金保持開倉位置，追加保證金和活躍的開倉位置不會(huì)被關(guān)閉。

No Dealing Desk 無交易員平臺(tái) - 價(jià)格是從流動(dòng)性提供者在沒有中介部門的辦公室交易或定價(jià)的過程而設(shè)的。無交易員平臺(tái)的匯商經(jīng)營“無交易員平臺(tái)”的環(huán)境。

Non-trading Operation 非交易操作 - 以下類型構(gòu)成的交易賬戶進(jìn)行的操作是非交易操作：入金，出金，還款和延長借款。這些都是除了交易，從外匯交易賬戶上交易者會(huì)執(zhí)行的任務(wù)。

O

Order 訂單 - 客戶在一個(gè)特定的利率購買或出售一定數(shù)量的訂單。這里有幾種類型的訂單，而這些都可以被壓縮成兩個(gè)主要的順序類型：市場訂單和掛單。市場購買和市場銷售都是即時(shí)（市場）的訂單，股票中二擇一委托(OCO)，止損買進(jìn)，賣出止損，限價(jià)買進(jìn)，限價(jià)賣出，限價(jià)單，到期前有效買賣盤（GTD）和撤消前有效買賣盤（GTC）都是掛單類型。

Overnight 隔夜交易 - 開倉的位置轉(zhuǎn)換到第二天。隔夜位置是試圖在長倉上賺取收益率更高的貨幣的息差。波段交易者和期貨買賣者都會(huì)離開開倉位置幾天和幾周的時(shí)間，離開隔夜倉位都憑各自的交易風(fēng)格。日內(nèi)交易者不會(huì)開倉至隔夜。

Oversold 超賣 - 技術(shù)分析的情況是貨幣組的價(jià)值已經(jīng)下降到最低，該資產(chǎn)的價(jià)格會(huì)經(jīng)由市場作調(diào)整。如果交易者認(rèn)為資產(chǎn)為超賣，賣家會(huì)推出和買家會(huì)進(jìn)來提高資產(chǎn)的價(jià)格。

Open Market 開放性市場 - “開放性市場”是用來形容一個(gè)開放給所有的參與者和交易者不加限制買入和賣出證券的市場。這也是指示為解除管制市場。在1997年之前，外匯市場不是一個(gè)開放的市場，但那年市場的管制解放后，個(gè)人投資者被允許進(jìn)入該市場，使得外匯市場形成了開放的市場。

Open Position 開倉位置 - 任何位置（長或短）指受市場波動(dòng)影響和未被平倉的反應(yīng)交易。在外匯平臺(tái)，會(huì)顯示所有開倉的標(biāo)簽。這個(gè)信息很重要，特別是當(dāng)交易者有幾個(gè)這樣開放的位置，以便它們可以都被跟蹤，而交易者也可以利用這些信息來檢查他的市場風(fēng)險(xiǎn)，以避免過高的風(fēng)險(xiǎn)。

P

Pending Order 掛單 - 當(dāng)價(jià)格達(dá)到一定水平才開倉的訂單。如果目前的市場價(jià)格被認(rèn)為是不能從中獲利的，交易者可能會(huì)決定使用掛單，但是將到達(dá)的價(jià)位，其中盈利的可能性也提高掛單也被用來當(dāng)交易者預(yù)期價(jià)格恢復(fù)先前的趨勢之前將回溯到更便宜的水平，或當(dāng)交易者正在等待確認(rèn)的關(guān)鍵水平后突破性進(jìn)入突圍的方向。

Pip 點(diǎn) - 外幣價(jià)格變化的最小增量，無論是向上或向下。一個(gè)點(diǎn)數(shù)被稱為個(gè)利益點(diǎn)，和相當(dāng)于0.0001或萬分之一的1位單元數(shù)目。對于日元交叉盤，一個(gè)點(diǎn)值相等于0.01。

Point 點(diǎn) - “點(diǎn)”這詞在金融市場可以不同的方式被使用。它可以被用來表示資產(chǎn)或貨幣組最小的價(jià)格變動(dòng)。例如：證券的初始價(jià)格為1.3550，但已經(jīng)下降到1.3545。這意味著有5點(diǎn)差的變化率。點(diǎn)差也可以被指為“基點(diǎn)”，這是百分之一個(gè)百分點(diǎn)或萬分之一。它是普遍用來描述在一年內(nèi)貨幣的利率變化。點(diǎn)差也可以被指為百分點(diǎn)，這是兩個(gè)百分比之間的數(shù)字點(diǎn)差。

Price 價(jià)格 - 在貨幣此基礎(chǔ)上可以購買或出售的價(jià)格。通常，定價(jià)能夠通過做市商提供給交易者（不間接），或直接在非交易柜臺(tái)的流動(dòng)性提供者（銀行）提供。貨幣的價(jià)格能夠根據(jù)市場的需求，或者通過政府的干預(yù)來驅(qū)動(dòng)。

Profit 利潤 - 客戶完成交易里的營業(yè)收入。在利潤方面，交易者可以從行業(yè)的繼任考慮在一段時(shí)間內(nèi)該行業(yè)或收入他的收入. 對于一個(gè)單項(xiàng)交易，利潤制成當(dāng)移動(dòng)資產(chǎn)在交易者的立場期望的方向價(jià)格. 因此，對于長期交易，交易者獲利當(dāng)該資產(chǎn)的價(jià)格波動(dòng)較高，在短期交易中，當(dāng)資產(chǎn)價(jià)格較低. 當(dāng)盈利被認(rèn)為在一段時(shí)間內(nèi)，那么交易者從他贏得交易收入超過他已經(jīng)失去了他的時(shí)間段，鑒于虧損的交易向已經(jīng)賺了。

Q

Quote 報(bào)價(jià) - 買入和賣出時(shí)考慮的價(jià)格。它表現(xiàn)在問及投標(biāo)價(jià)格，而報(bào)價(jià)始終是相對貨幣（報(bào)價(jià)貨幣）為基礎(chǔ)貨幣的一個(gè)單位。獲得報(bào)價(jià)由最高價(jià)的交易商愿意并支付資產(chǎn)的最低價(jià)格，該經(jīng)銷商愿意接受資產(chǎn)。一個(gè)典型的報(bào)價(jià)為歐元兌美元為1.2940/1.2943，其中第一個(gè)的價(jià)格是投標(biāo)價(jià)與第二的價(jià)格是賣出價(jià)。兩個(gè)價(jià)格指示有多少相對貨幣（USD在這種情況下）的用于購買1單位基準(zhǔn)貨幣（歐元在這種情況下)。

Quote’s Feed 市場報(bào)價(jià)資訊供應(yīng) - 每個(gè)證券進(jìn)入系統(tǒng)的報(bào)價(jià)。它更貼切地定義為數(shù)據(jù)的傳輸有關(guān)價(jià)格實(shí)時(shí)，無延遲的信息高速流。代理平臺(tái)（I級(jí)，II或III）的報(bào)價(jià)水平將決定如何快速的數(shù)據(jù)流到達(dá)最終用戶。

Quote Currency 標(biāo)價(jià)貨幣 - 在貨幣對中的第二個(gè)貨幣，對于這一個(gè)客戶能夠賣出/買入基準(zhǔn)貨幣。例如，在貨幣對美元/日元，日元的標(biāo)準(zhǔn)貨幣。標(biāo)準(zhǔn)貨幣也被稱為相對貨幣，而得到它的名字因?yàn)閰R率通常被表述為計(jì)價(jià)貨幣的價(jià)格對基礎(chǔ)貨幣的一個(gè)單位。因此在費(fèi)率報(bào)價(jià)指出該美元兌日元79.34，這個(gè)數(shù)字'79.34“簡單的說就是79.34日元將用于購買1美元。

R

Rate 利率 - 一種貨幣的價(jià)格體現(xiàn)在單價(jià)的另一國貨幣。通常情況下，利率表達(dá)為相對貨幣的價(jià)格（貨幣對第二貨幣）作為對基礎(chǔ)貨幣的一個(gè)單位（一個(gè)貨幣對左邊貨幣）。所以，當(dāng)我們表示歐元兌美元的匯率為1.2940，我們說利率在哪個(gè)交易商會(huì)賣一歐元對美元是1.2940美元。

Requotes 重新報(bào)價(jià) - 這是當(dāng)價(jià)格顯示它們的時(shí)間和交易者點(diǎn)擊該命令按鈕執(zhí)行他的平臺(tái)上的時(shí)間之間陸續(xù)發(fā)生的現(xiàn)象。不執(zhí)行貿(mào)易; 而交易商被要求要么接受新的價(jià)格來執(zhí)行他的命令，或者不采取任何行動(dòng)在幾秒鐘之內(nèi)的訂單執(zhí)行將被取消。

Rolled-Over 滑過 - 向前延伸的沉降值時(shí)間上的打開位置到下一個(gè)有效的值的日期的過程。在外匯交易中，滑過可以吸引對交易商賬戶的利率收費(fèi)，或支付交易商的利率收費(fèi)，這取決于貨幣對兩種貨幣的利率差被交易，已滾存至下一交易日。

Range 范圍 - 一定時(shí)間內(nèi)的最大值和最小值之間的價(jià)格差。范圍是由一個(gè)資產(chǎn)的價(jià)格作出的高點(diǎn)和低點(diǎn)的同一資產(chǎn)在同一時(shí)間框架內(nèi)作出的距離。范圍內(nèi)可以被用來制造某些交易決定，如在何處應(yīng)用利潤目標(biāo)和在何處應(yīng)用停止。該系列還可以告訴交易商如何大的動(dòng)靜貨幣對在任何給定的時(shí)間段。鑒定的范圍也是由交易商范圍內(nèi)的基礎(chǔ)，通常購買的價(jià)格低點(diǎn)以及出口的價(jià)格高點(diǎn)，那么，賣出的價(jià)格高點(diǎn)和出口在價(jià)格低點(diǎn)。

S

Scalping 剝頭皮 - 這是打開和對方幾分鐘之內(nèi)的手動(dòng)關(guān)閉，以位置來捕捉小市場走勢逐漸隨著時(shí)間推移，產(chǎn)生利潤增加建造了這些的貿(mào)易慣例。剝頭皮使用較大尺寸的位置為了賺更多的錢從較小的PIP目標(biāo)。

Sell Limit Order 賣出限價(jià)單 - 一個(gè)訂單只能以指定的價(jià)格（限）或更高版本才能執(zhí)行事務(wù)。賣出限價(jià)單時(shí)使用的交易商有一個(gè)看跌的預(yù)期為資產(chǎn)，但預(yù)計(jì)該資產(chǎn)以恢復(fù)向下移動(dòng)之前攀高至最接近的阻力點(diǎn)。一個(gè)賣限制是掛單，并利用賣出限價(jià)確保交易者仍然有一些未預(yù)期的長久上升勢頭資產(chǎn)受益。

Selling Short 賣空 - 如果資產(chǎn)已被出售與回購的位置以較低的價(jià)格的意圖形勢來賺取利潤。這里的另一個(gè)名字是賣空。從經(jīng)銷商以更高的價(jià)格借入資產(chǎn)，出售此資產(chǎn)的賣空，然后等待資產(chǎn)價(jià)格下跌之后，交易商購買回來以較低的價(jià)格，返回該資產(chǎn)給經(jīng)銷商和利潤的價(jià)格差。

Short Hedge 空頭對沖 - 這是一個(gè)損失-保護(hù)/對沖策略，其中交易商為了抵消商品的熊市運(yùn)動(dòng)而引致的任何損失，采用短于期貨或期權(quán)合約，該交易商持有的股票或貨幣資產(chǎn)。所以如果一個(gè)交易者擁有的股票和股票價(jià)格遞減，他能在這樣的方式行使期權(quán)會(huì)付給他的錢比他已經(jīng)失去了對股票交易使用賣空的期權(quán)合約上的資產(chǎn)。

Short Position 空頭頭寸 - 由賣出空頭而產(chǎn)生的投資頭寸。由于此頭寸尚未被沖銷，因此可從市場價(jià)格下跌中獲利。即投資者因預(yù)料價(jià)格會(huì)下跌提前提出賣出價(jià)格大筆賣出或者使賣出大于買入的行為。

Slippage 滑點(diǎn) - 滑點(diǎn)是指下單的點(diǎn)位和最后成交的點(diǎn)位有差距。一般上如果價(jià)格起伏太快，市場缺乏流動(dòng)性或遇到不佳的經(jīng)紀(jì)商，滑點(diǎn)將會(huì)發(fā)生?；c(diǎn)通常發(fā)生于波動(dòng)較大的市場，比如當(dāng)特別因素影響整個(gè)市場，資產(chǎn)或貨幣下跌，造成沒有貿(mào)易商在止損位置買進(jìn)，滑點(diǎn)就會(huì)發(fā)生。有些時(shí)候，滑點(diǎn)的產(chǎn)生是因?yàn)榻?jīng)紀(jì)商先處理高額訂單的客戶，后處理較小額訂單的客戶時(shí)因?yàn)楦哳~訂單造成市場需求提高，進(jìn)而使得價(jià)位更動(dòng)太大，使得滑點(diǎn)情況發(fā)生。

Spot Market 即期市場 - 從事即期外匯買賣的外匯市場，通常在當(dāng)日或者兩個(gè)營業(yè)日內(nèi)交割。其特點(diǎn)在于極短的交割時(shí)間。股票市場和貨幣市場都屬于即期市場，交割時(shí)間和期貨市場相反。

Spot Price 即期價(jià)格 - 當(dāng)前市場價(jià)格。即期交易結(jié)算通常在兩個(gè)交易日內(nèi)發(fā)生(USDCAD 1天)。

Spread 點(diǎn)差 - 點(diǎn)差是指貨幣對的出價(jià)和要價(jià)之間的差額。此差額將是經(jīng)紀(jì)商的回籌。市場報(bào)價(jià)都

有兩個(gè)價(jià)格，即左邊的買方出價(jià)，和右邊的賣方報(bào)價(jià)。如果EURUSD的報(bào)價(jià)是1.2980/2983, 點(diǎn)差將會(huì)是此價(jià)格間的差額，即3點(diǎn)。交易的手?jǐn)?shù)將決定這點(diǎn)差的價(jià)值。流動(dòng)性高的貨幣對如EURUSD將會(huì)有較低的點(diǎn)差，相對的流動(dòng)性低的貨幣對如EURNOK將會(huì)有較高的點(diǎn)差。

Stop Loss 止損 - 止損是指當(dāng)某一投資出現(xiàn)的虧損達(dá)到預(yù)定數(shù)額時(shí)，及時(shí)斬倉出局，以避免形成更大的虧損。其目的就在于投資失誤時(shí)把損失限定在較小的范圍內(nèi)。在有些平臺(tái)上，它是在下OCO訂單時(shí)設(shè)置，而在其他平臺(tái)上，止損指令是設(shè)置在一個(gè)活躍的訂單或在訂購過程中輸入了止損價(jià) (MT4)。

Stop Order 停止損失定單 - 停止損失定單是以協(xié)議價(jià)格買入/賣出的定單。為避免市場反轉(zhuǎn)而造成過大的損失，在某一特定價(jià)位上，指示交易員以最快的速度，在最短的時(shí)間內(nèi)，以最接近此價(jià)位的價(jià)格進(jìn)行交易以軋平部位，避免損失擴(kuò)大。通常。對停損點(diǎn)指示單而言，交易員必須執(zhí)行指示單的指標(biāo)，但價(jià)格可能因波動(dòng)過大而與所指示的價(jià)位有差異。

Stop Out Level 止損離場水平 - 指規(guī)定的保證金水平。如果資金凈值達(dá)到該水平，將從獲利最少的訂單開始強(qiáng)行逐一平倉，直至保證金水平高出最低值。請注意，本公司使用止損離場水平降低客戶出現(xiàn)結(jié)馀不足的風(fēng)險(xiǎn)?？蛻魬?yīng)將止損訂單作為風(fēng)險(xiǎn)管理策略的一部分，而不是止損離場水平。

Stop-Limit Order 止損限價(jià)訂單 - 這是一個(gè)止損訂單，表示有漲跌幅限制的資產(chǎn)，因此達(dá)到了極限就變成了限價(jià)訂單，而不是市場訂單。

Swap 掉期 - 是支付隔夜持倉。未平倉頭寸的隔夜利息從賬戶的資金中增加（正數(shù)）或者減少（負(fù)數(shù)）。從周三晚上到周四，加減的隔夜利息會(huì)是平日的三倍。在一個(gè)貨幣對根據(jù)兩種貨幣之間的利率差異在交易頭寸展期到下一個(gè)交易日。掉期是正數(shù)的，如果交易者有一個(gè)多頭頭寸，具有較高利率的貨幣；是負(fù)數(shù)的，當(dāng)交易者是空頭在高收益貨幣（或多頭在較低收益貨幣）。

T

Take Profit Order 獲利訂單 - 一位顧客的指示買入或賣出貨幣對的，當(dāng)執(zhí)行了，將導(dǎo)致現(xiàn)有頭寸的尺寸減小，并顯示在所述頭寸上的利潤。此訂單使用于交易者將自動(dòng)關(guān)閉交易當(dāng)頭寸已移動(dòng)并達(dá)到一定的水平到交易者所青睞的。在訂單執(zhí)行期間（MT4），這個(gè)訂單被執(zhí)行通過填充一個(gè)合適的價(jià)格在“獲利”標(biāo)簽，或使用限價(jià)單標(biāo)簽或使用OCO掛單的另一端。

Tick 勾選 - 證券價(jià)格的最小變化。一個(gè)勾可能代表了一個(gè)點(diǎn)的移動(dòng)在一個(gè)四位數(shù)價(jià)格經(jīng)紀(jì)人。

Trend 趨勢 - 市場移動(dòng)的方向。如果資產(chǎn)/市場正在上升的價(jià)格，趨勢向上。如果市場或資產(chǎn)下跌的價(jià)格，趨勢是下降的。如果資產(chǎn)的價(jià)格以對沖價(jià)格窄幅波動(dòng)了相當(dāng)長的時(shí)間，趨勢是橫盤整理/區(qū)間震蕩，資產(chǎn)被認(rèn)為是在盤整。

Turnover 交易額 - 指定時(shí)期內(nèi)的交易量。在外匯市場平均每日成交金額約為4萬億。

U

Unrealized (Floating)Profit-Loss 未兌現(xiàn)（浮動(dòng)）盈/虧 - 是一種情況，在市場上的未平頭寸已經(jīng)進(jìn)入盈利或虧損的領(lǐng)土。但交易尚未關(guān)閉，從而以溢利或虧損應(yīng)用于賬戶資產(chǎn)。以當(dāng)前市價(jià)計(jì)算的持倉頭寸的理論盈虧。

Up Volume 向上成交量 - 這是這一天結(jié)束后的資產(chǎn)量，比開始更高。因此，如果一項(xiàng)資產(chǎn)的收盤價(jià)高于開盤價(jià)在交易日，該資產(chǎn)的所有交易量被認(rèn)為是向上成交量。

Upside and Downside Ratio 上漲/下跌量指標(biāo) - 常用于紐約證券交易所的趨勢指標(biāo)，有較高的比率表示上升趨勢的。

Used Margin 已用保證金 - 這是交易者賬戶資產(chǎn)的部分，是已經(jīng)提交交易在外匯市場。每當(dāng)交易者在外匯市場打開頭寸，有些錢從他的賬戶扣除，作為抵押品的資產(chǎn)，由所述代理提供，用于利用貿(mào)易。這是所使用的資產(chǎn)。

V

Variable Spread 浮動(dòng)點(diǎn)差 - 浮動(dòng)點(diǎn)差是ECN交易的特征。并描述了一種情況，就是一個(gè)貨幣對的買入價(jià)和賣出價(jià)之間的差額，根據(jù)貨幣對的需求和波動(dòng)性而改變。

Volatility 波動(dòng)率 - 市場價(jià)格變化趨勢的指標(biāo)。表示絕對值5$ ± 5$ 或相對的初始價(jià)格5$ ± 5%。波動(dòng)率是測量資產(chǎn)經(jīng)過一段時(shí)間的價(jià)格波動(dòng)。一個(gè)資產(chǎn)在經(jīng)歷了廣泛的價(jià)格變化，在短時(shí)間內(nèi)被認(rèn)為是揮發(fā)性的。波動(dòng)率也可以測量和交易作為資產(chǎn)。一個(gè)流行的波動(dòng)性為基礎(chǔ)的指數(shù)為波動(dòng)率指數(shù)（VIX）。

Variation Margin 變動(dòng)保證金 - 這是需要帶來資金到一個(gè)帳戶作為備用到初始保證金水平，它是逐日計(jì)算。當(dāng)交易者的初始保證金要求保持一個(gè)打開訂單低于維持保證金水平，經(jīng)紀(jì)人會(huì)要求交易者入金賬戶，回到高于維持保證金水平，以使訂單保持打開狀態(tài)。這是變動(dòng)保證金的全部意義所在。

W

Wave 波形 - 這是某一貨幣對對市場大勢所趨移動(dòng)的短期走勢。這種移動(dòng)表示為反潮流而的波浪。這通常是由回調(diào)所產(chǎn)生，其中提早進(jìn)入趨勢的可以開始兌現(xiàn)利潤。

Weak 疲軟的貨幣 - 貨幣價(jià)值波動(dòng)性時(shí)常發(fā)生，通常下行。它可以用來描述對其他貨幣交易處于較低水平的貨幣或需要大量的的貨幣來兌換較低量的外匯。

Win-Loss Ratio 輸贏比率 - 這是獲利交易與虧損交易的數(shù)量比率。輸/贏率并不顧及在每次交易金額的贏還是輸，但在于交易對等式兩邊的總數(shù)。