寫給想以交易為生的交易者的第七堂課

賭徒謬論，也稱為蒙地卡羅謬論。

它是指在隨機(jī)發(fā)生的事件中，一個事件出現(xiàn)的機(jī)會與之前發(fā)生的相關(guān)事件有關(guān)，尤其是在只有正反兩個結(jié)果的事件中，如果這一次的結(jié)果是“正”，那么下一次繼續(xù)出現(xiàn)“正”的結(jié)果的概率會降低，相應(yīng)的出現(xiàn)“反”的結(jié)果的概率會增高。

賭徒謬論中，最典型的事件就是拋硬幣求正反面，以及買股票期貨求漲跌。

想想自己在交易的過程中是不是在面對價格的時候會經(jīng)常產(chǎn)生于類似于：“前面已經(jīng)跌了那么多了，這次該漲了”；或者“前面反正跌了那么多了這次是不是該跌了”的想法？這些都是屬于賭徒謬論。

甚至還有很多交易者把賭徒謬論和馬丁格爾策略結(jié)合起來，以為自己找到了一個可以戰(zhàn)勝市場的方法：即使連續(xù)錯很多次也沒關(guān)系，只要做對了一次就可以全部回本并且盈利。

理論上看似乎無懈可擊，但是想要達(dá)到這種效果需要滿足一個前提條件：你必須要有足夠多的本金來滿足每次都頭寸翻倍購買的資金需求，以保證自己可以一直在場內(nèi)參與交易。

“一直參與”是這種策略的關(guān)鍵，因為一旦斷了的話就意味著前功盡棄，而實際上不管是賭徒也好，還是投機(jī)交易者也罷，之所以輸錢了，就是因為做不到這種一直參與，沒有本金最后就只能認(rèn)虧出局，當(dāng)你以一種一定要打敗市場的思維站在市場的對立面上以整個市場為敵的時候，實際上就是相當(dāng)于用你倉里的有限資金來對抗整個市場的無限資金。

打的過么？當(dāng)然打不過，看看有多少交易者總是抄底抄在半山腰上被強(qiáng)平就知道了，所有成熟的交易者的都不應(yīng)該把自己的交易當(dāng)成一次與市場的對局，而是應(yīng)該站在市場的一邊甘愿追隨市場的波動方向。

在不可能有無限本金的前提下，想要盡可能的一直在，就只能給予自己足夠的風(fēng)險控制，這只能是一個相對概念。

另外，在交易市場中，很多交易者認(rèn)為偶然中包含著必然，也就是大數(shù)定律，分析足夠多的樣本數(shù)據(jù)可以把看似隨機(jī)的概率偏向于某一個固定的數(shù)值，比如，扔10次硬幣，可能會出現(xiàn)正反比例為6：4或者更極端情況，但是如果扔一萬次，十萬次那么他的概率一定是無限接近于5：5。