根據(jù)美國證交會（SEC）的要求，管理股票資產(chǎn)超過1億美元的股權(quán)資產(chǎn)機構(gòu)，需要在每個季度結(jié)束后的45天內(nèi)向SEC提供自己持有的美國股權(quán)及有關(guān)資金的流向，也就是我們常說的13F報告。

而這份報告，也是外界了解華爾街投資風向標的重要渠道。近日，多家知名投資機構(gòu)披露了13F報告，在此一起看看大佬們都買了啥。

// 高盛：重倉蘋果阿里巴巴 //

2月12日，高盛公布了四季度13F報告。據(jù)統(tǒng)計，高盛四季度持倉總市值達3886.33億美元，上一季度總市值為3523.54 億美元，環(huán)比增長10.3%。高盛在四季度的持倉組合中新增了662只個股，增持了1922只個股。同時，高盛還減持了2536只個股并清倉了490只個股。其中前十大持倉標的占總市值的19.75%。

在前五大重倉股中，標普500指數(shù)ETF(標普500指數(shù)ETF-SPDR(SPY.US))位列第一，持倉約4500.28萬股，持倉市值約168.25億美元。持倉數(shù)量較上季度減少了4%。

標普500指數(shù)ETF看跌期權(quán)(SPY.US,PUT)位列第二，持倉約3252.55萬股，持倉市值約121.61億美元。持倉數(shù)量較上季度增加86%。

蘋果位列第三，持倉約6739.3萬股，持倉市值約89.42億美元。持倉數(shù)量較上季度減少4%。

第四和第五分別為特斯拉看跌期權(quán)(TSLA.US,PUT)和微軟，持倉市值分別為88.87億美元和69.27億美元。

iShares羅素2000 ETF(羅素2000指數(shù)ETF)、亞馬遜、阿里巴巴(BABA.US)分別位列第六、第七和第八，持倉市值分別為55.99億美元、54.62億美元和41.86億美元。

中概股中，高盛持倉最多的公司為阿里巴巴(BABA.US)，持倉約1798.46萬股，持倉市值約41.86億美元，位列第八。持倉數(shù)量較上季度增加7%。

從持倉比例變化來看，高盛前五大買入股分別是：標普500指數(shù)ETF看跌期權(quán)(SPY.US,PUT)、特斯拉看跌期權(quán)(TSLA.US,PUT)、阿里巴巴看跌期權(quán)(BABA.US,PUT)、債券指數(shù)ETF-iShare iBoxx投資級公司債(LQD.US)、標普500指數(shù)ETF、Visa(V.US)。

高盛前五大賣出股分別是：特斯拉、納指100ETF、iShares羅素2000 ETF(IWM.US)、納指100ETF看跌期權(quán)(Q.US,PUT)、蘋果看跌期權(quán)(AAPL.US,PUT)。

// 貝萊德：狂買特斯拉 //

2月12日，貝萊德公布了四季度13F報告。據(jù)統(tǒng)計數(shù)據(jù)顯示，截至去年第四季度，貝萊德的總持倉市值達到3.13萬億美元，較去年三季度末上升15.68%。貝萊德在去年第四季度總共增持了3281個標的，減持了1187個標的。其中，有249個標的是第一次買入，清倉了244個標的。其中前十大持倉標的占總市值的18.37%。

從貝萊德去年第四季度的持倉偏好來看，IT、金融類及醫(yī)療保健個股位列前三，占總持倉的比例分別為22.88%，15.6%以及13.39%。

在前五大重倉股中：

蘋果位列第一，持倉約10.56億股，持倉市值約1401.81億美元，較上季度持倉數(shù)量減少了1%。微軟位列第二，持倉約5.16億股，持倉市值約1146.6億美元。亞馬遜位列第三，持倉約2752.47萬股，持倉市值約896.46億美元。第四和第五分別為Facebook和谷歌母公司Alphabet，持倉市值分別約436.11億美元和356.35億美元。

特斯拉則位列第六位，持倉市值約353.4億美元，較上季度持倉數(shù)量增長了31%。阿里巴巴位列第18位，持倉市值約203.31億美元。

值得注意的是，在其前十大重倉股中，除了大幅加倉特斯拉和增持Facebook以外，其他股票均遭到了小幅減持。

從具體持倉變動情況來看，前五大買入標的分別是：特斯拉、標普500指數(shù)ETF看跌期權(quán)、迪士尼、標普500指數(shù)ETF看漲期權(quán)和摩根士丹利。

前五大賣出標的分別是：亞馬遜、微軟、阿里巴巴、家得寶和英特爾。減持比例都比較小，都在5%以內(nèi)。

值得注意的是，貝萊德在去年第四季度還加倉了多只中概股。其中，加倉拼多多545萬股，持倉規(guī)模提高至1935萬股，小幅加倉了40萬股京東。它還加倉了同樣是生產(chǎn)電動汽車的蔚來，增持816萬股至6149萬股。

貝萊德去年第四季度的持倉數(shù)據(jù)中，存在一個明顯特點，大幅增持了特斯拉和蔚來這類電動汽車制造企業(yè)。這跟貝萊德此前的表態(tài)相呼應。

貝萊德此前表示，全球金融業(yè)正處于重大變局的前夜，碳中和目標將改變?nèi)蛸Y產(chǎn)配置格局。對碳排放沒有采取積極措施的企業(yè)，將會被剔除出其投資組合。

// 花旗集團：看淡未來市場走勢 //

2月12日，花旗集團公布了四季度13F報告。據(jù)統(tǒng)計，花旗集團第四季度持倉總市值達1693.92億美元，上一季度總市值為1532.86億美元，環(huán)比增長10.50%?；ㄆ旒瘓F在第四季度的持倉組合中新增了402只個股，增持了3936只個股。同時，花旗集團還減持了2479只個股，清倉了520只個股。其中前十大持倉標的占總市值的21.93%。

從持倉偏好來看，自2002年以來，金融類、IT、及醫(yī)療保健標的在大多時期都占花旗集團倉位重頭。

從持倉來看，第四季度，花旗集團新買入的標的中，持倉占比前20的標的主要包括維亞特里斯公司標普500指數(shù)(PUT)、特斯拉(TSLA.US)PUT、納指100ETF(PUT)。其中大部分屬于金融板塊，其余則多屬于IT和消費板塊等。

在前五大重倉股中，標普500指數(shù)(PUT)位列第一，持倉21,867,600股，持倉市值8,175,858,000美元，較上季度持倉數(shù)量增長了14%，占投資組合比例為4.83%。特斯拉(TSLA.US)PUT位列第二，持倉7,491,400股，持倉市值約5,286,456,000美元，占投資組合比例為3.12%。納指100ETF(PUT)位列第三，持倉約16,433,800股，持倉市值5,155,940,000美元，占投資組合比例為3.04%。

從持倉比例變化來看，前五大買入標的分別是：特斯拉(TSLA.US)PUT、羅素2000指數(shù)ETF(IWM.US)、標普500指數(shù)(PUT)、iShares安碩20年期以上美國國債PUT(TLT.US)、歐澳遠東指數(shù)ETF-iShares MSCI PUT(EFA.US) 。

前五大賣出標的分別是：標普500指數(shù) CALL ，羅素2000指數(shù)ETF PUT(IWM.US)、納指100ETF CALL、債券指數(shù)ETF-iShares iBoxx高收益公司債 PUT (HYG.US)、納指100ETF。

// 橋水：清倉特斯拉加碼阿里 //

2月12日，橋水基金公布四季度13F報告，其中四季度清倉特斯拉，建倉做多摩根大通，減持SPDR黃金ETF；其第一大持倉股為SPDR S＆P 500 ETF Trust。2020年第四季度持倉總市值為115.54億美元，此前為83.15億美元。

橋水13F報告十大重倉標的中，阿里巴巴獲增持，環(huán)比增長19％，排名第6位，此前排名第4位。

2020年第四季度五大買入股為沃爾瑪百貨（WMT.N）、拼多多（PDD.O）、寶潔（PG.N）、可口可樂（KO.N）以及iShares MSCI核心新興市場ETF。

// 高瓴：偏愛中概股，加碼云計算 //

2月13日，高瓴資本公布了四季度13F報告。數(shù)據(jù)顯示，截至去年四季度末，高瓴在美股市場持有95家公司的股票，總市值為125億美元，中概股依然占據(jù)強勢地位。

高瓴持有的95家公司中，中概股數(shù)量占比近30%，從持有市值來看，中概股占比超60%。拼多多、百濟神州、京東、愛奇藝、泰邦生物、嗶哩嗶哩等一直是高瓴長期重倉持有的公司，而且去年四季度上市的完美日記、名創(chuàng)優(yōu)品等高瓴一級市場投資的項目也出現(xiàn)在高瓴四季度持倉名單上。

在高瓴的持倉組合中，生物科技、醫(yī)療制藥企業(yè)一直都是重點。高瓴持有的95個公司中，醫(yī)藥醫(yī)療領(lǐng)域的企業(yè)超過了一半。在高瓴四季度新進與增持的28家企業(yè)中，15家都是生物制藥領(lǐng)域的企業(yè)。其中，高瓴連續(xù)投資了8次的百濟神州，多個季度位列前五大重倉股，在此次四季度持倉數(shù)據(jù)中，百濟神州的持有市值繼續(xù)排在第二位。

另外，去年四季度，高瓴持續(xù)加注企業(yè)服務賽道中的云計算、硬科技等領(lǐng)域的投資。

比如，萬國數(shù)據(jù)是中國高性能數(shù)據(jù)中心開發(fā)商和運營商。截至去年四季度末，高瓴持有萬國數(shù)據(jù)314萬股，市值排在高瓴美股持倉的第12位。同樣，專注于數(shù)據(jù)倉庫云服務的Snowflake在去年四季度也成為高瓴的重要配置。

此外，高瓴在四季度還增持了SEA和Salesforce兩家公司，其中Salesforce目前已經(jīng)在高瓴美股持倉中排在第16位。公開資料顯示，Salesforce作為CRM行業(yè)的服務提供商，旨在為企業(yè)提供擁有易用性、集成度、效率和可見性更高的CRM軟件。

// 景林資產(chǎn)：重倉中概股 //

2月13日，景林資產(chǎn)公布了四季度13F報告。前十大重倉股也多為中概股，比如拼多多、中通快遞、好未來、網(wǎng)易和唯品會等標的。從景林資產(chǎn)持股數(shù)量變化來看，拼多多持股數(shù)量更是接近翻倍。

值得一提的是，去年四季度景林對于特斯拉的加倉動作顯得頗為精準。

數(shù)據(jù)顯示，去年三季度末特斯拉還未出現(xiàn)在景林資產(chǎn)的持倉名單中，但截至去年底，景林資產(chǎn)持有特斯拉18.4萬股，持股市值接近1.3億美元，在持倉名單中排名第11。

從股價走勢來看，特斯拉去年四季度漲勢頗為強勁，股價漲幅超過64%。

其實景林資產(chǎn)對于新能源的關(guān)注和布局，在A股也有所體現(xiàn)。公開資料顯示，今年以來景林資產(chǎn)頻繁參與上市公司定增，其中就包括美錦能源、京運通、福萊特（未獲配）等新能源相關(guān)標的。

// 友邦保險：看好中概股 //

美國友邦保險（AIA Group）于2月12日披露13F持倉報告。經(jīng)歷2008年的金融危機后，AIA在美股市場不再是大玩家，但新年伊始引人關(guān)注的是，在公布美股持倉報告的約3000家機構(gòu)中，友邦去年四季度的美股倉位環(huán)比增長了30多倍，在倉位漲幅榜前十中是相對最知名的一家。其他漲幅倍數(shù)較大的機構(gòu)要不是基數(shù)過低，要不就是不為國人甚至是國際市場投資者所熟知。

友邦按市值比例排名的前5大重倉股分別為百度（BIDU）、拼多多（PDD）、好未來（TAL）、騰訊音樂（TME）、阿里巴巴（BABA）。按持股的數(shù)量計算，前三全部為新建倉，而騰訊音樂大幅加倉近150倍，阿里巴巴增倉16倍以上。

友邦美股持倉市值的大漲，既得益于大幅新建倉的中概股，也得益于既有組合中股票的股價大漲。前十持倉中，僅有好未來、阿里與和黃醫(yī)藥在去年四季度股價回落，而其他股票都是大漲，前二位百度和拼多多都是漲幅驚人。不僅如此，進入今年一季度，前十大持倉的股價迄今全部上漲，將給友邦帶來更好的一季度收益表。

友邦在香港上市，早已看好港股的價值低估，去年四季度的前十重倉股中早已布局香港ETF。此外，美股市場的科技龍頭股微軟和特斯拉都是友邦的重倉。

// 美國先鋒集團：重倉科技巨頭 //

美國先鋒集團（VanguardGroup）于2月12日披露的13F持倉報告顯示，該機構(gòu)截至去年四季度末股票持倉總市值為33466.61億美元，在所有披露13F報告的投資機構(gòu)中排名為第1名/4051。先鋒的季度美股持倉環(huán)比增加了11.34%。

先鋒按市值比例排名的前5大重倉股分別為蘋果（4.98%）、微軟（4.08%）、亞馬遜（3.16%）、Facebook（1.49%）、特斯拉（1.22%）。按持股數(shù)量計算，持有比例變化分別為-1.99%、-1.38%、-1.06%、-1.32%、33.58%，唯一大幅加倉的就是明星股特斯拉。

先鋒是美國老牌的巨型投資基金公司，其持倉組合共計3999支，羅素3000指數(shù)全部成分股可能都難以滿足其投資需要，可能需要動用美國覆蓋最全面的威爾夏5000指數(shù)中符合其投資要求的絕大部分成分股。換而言之，很多美國人投資先鋒的基金也就是投資美國經(jīng)濟。在其前100大重倉股中，唯一的中概股是阿里巴巴，持倉比重為0.44%。

由于大量投資指數(shù)，先鋒展現(xiàn)了與時俱進的一面，其10大重倉股中，前七全部是大型科技股，包括我們耳熟能詳?shù)腇AANG中的四個，此外還包括微軟和特斯拉，其余則是消費品巨頭寶潔、金融巨擘維薩卡和巴菲特麾下的伯克希爾。

去年四季度，先鋒大幅增倉10倍左右的全部都是此前表現(xiàn)欠佳的板塊ETF，加倉倍數(shù)從高到低依次排列是IT股、公用事業(yè)股、成長股、小型成長股和非美房地產(chǎn)股的ETF。

先鋒去年四季度基本全部清倉的股票不多，其中包括巴諾書局（BNED）、來自中國的線上金融貸款商信也科技（FINV）以及媒體巨頭湯森路透集團（TRI）。

// 文藝復興：增持英偉達亞馬遜 //

2月12日，文藝復興科技公布了四季度13F報告。據(jù)統(tǒng)計，文藝復興科技（Renaissance Technologies LLC）四季度持倉總市值達920.92億美元，上一季度總市值1001億美元，環(huán)比下跌8.75%。文藝復興科技在四季度的持倉組合中新增了574只個股，增持了1140只個股；減持了1623只個股，清倉了565只個股。其中前十大持倉標的占總市值的13.27%。

前十大重倉股中，包括信息技術(shù)、醫(yī)藥健康和消費。其中，諾和諾德（NVO.US）位列第一，持倉約26,841,171股，持倉市值約1,874,856,000美元，較上季度持倉數(shù)量減少了4%。

百度（BIDU.US）位列第二，持倉約8,589,864股，持倉市值約1,857,472,000美元。

從持倉比例變化來看，前五大買入標的分別是：英偉達（NVDA.US）、Peloton Interactive， Inc．（PTON.US）、亞馬遜（AMZN.US）、SlackTechnologies,Inc．（WORK.US） 、ETSY（ETSY.US）

前五大賣出標的分別是：Zoom（ZM.US）、百時美施貴寶（BMY.US）、墨式燒烤（CMG.US）、福泰制藥（VRTX.US）、艾伯維（ABBV.US）。

// 富國銀行：偏愛科技股 //

2月12日，富國銀行公布了四季度13F報告。官方數(shù)據(jù)顯示，富國銀行第四季度持倉總市值達4156.82億美元，較上一季度的3620.77億美元環(huán)比增長14.80%。在具體持倉變化方面，富國銀行第四季度的持倉組合新增了487只個股，增持了3335只個股。同時，該行還減持了2726只個股，清倉了345只個股。

數(shù)據(jù)顯示，富國銀行前十大持倉標的占比為15.35%。其中，頭號重倉股為微軟，共持有52285645股，市值約116億美元，環(huán)比增長約2%。此外，排名第二的蘋果和排名第五的亞馬遜同樣為大型科技股，可見富國銀行對科技股依然有所偏愛。

從持倉比例的變化來看，富國銀行減倉幅度最大的前五個標的分別為特斯拉、特斯拉可轉(zhuǎn)債、標普500指數(shù)ETF（SPY）、英特爾和寶潔。

另一方面，富國銀行前五大加倉標的分別為羅素2000指數(shù)ETF、摩根大通、新興市場核心ETF、菲利普66以及iShares美元高收益企業(yè)債ETF。

在前五大加倉標的中，除了菲利普66公司之外均為金融板塊，富國銀行對ETF資產(chǎn)的喜愛尤為明顯。這也符合該行一直以來的作風，統(tǒng)計顯示，自從本世紀初開始，富國銀行的持倉標的中，金融和科技板塊所占的比重一直相當之大。

// 瑞士央行：重倉蘋果，減倉亞馬遜 //

2月12日，瑞士銀行公布了四季度13F報告。瑞士央行提交的13F文件顯示，該行在2020年第四季度持倉總市值為1407.42億美元，前十大持倉標的占比高達23.5%。相比之下，2020年第三季度該行持倉總市值為1278.74億美元，前十大總倉標的占比為24.15%。

值得留意的是，瑞士央行的前五大重倉標的全部為科技股。其中，頭號重倉標的為蘋果，目前持有64798596股，倉位占比達6.11%。二至五名分別為微軟、亞馬遜、Facebook和谷歌母公司Alphabet。

美股延續(xù)此前強勢，科技股表現(xiàn)搶眼，這也是瑞士央行持倉總市值進一步上升的重要支撐。

然而，瑞士央行前五大重倉標的雖然被科技股壟斷，但該行前五大減倉標的分別為亞馬遜、阿里巴巴、微軟、Facebook和英偉達——科技股同樣占據(jù)大半壁江山。

這意味著，瑞士央行正打算在其他領(lǐng)域謀求持久收益，并沒有把所有注意力放在幾大巨頭身上。

這一趨勢，完美體現(xiàn)在持倉變化上。數(shù)據(jù)顯示，瑞士央行在2020年第四季度前五大加倉標的分別為拼多多、蔚來、世界第二大非專利藥生產(chǎn)商邁蘭（Viatris Inc．）、清潔能源研發(fā)與生產(chǎn)企業(yè)Enphase Energy以及美國數(shù)字媒體企業(yè)Roku。

除了科技股之外，瑞士央行的倉位布局相當有針對性：醫(yī)療制藥板塊在疫情尚未結(jié)束之前都有很大上行潛力，清潔能源板塊則受益于美國總統(tǒng)拜登的一系列能源政策。加倉相關(guān)標的，可以說是明智之舉。